@article { author = {Saleh, Tamer Mahmoud Mohamed}, title = {The Impact of Sustainability Accounting Disclosure Level on the Islamic Bank Value: An Applied Study on Arab Islamic Banks}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-39}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123413}, abstract = {The purpose of this paper is to examine the impact of sustainability accounting disclosure level on the value of Arab Islamic banks for the period (2016-2018). To achieve this objective, the researcher developed a disclosure index based on the elements of the sustainability dimensions required in accordance with the Sharia standards issued by the Accounting and Auditing Organization for Islamic Financial Institutions (AAOIFI), and what the standards issued by the Sustainability Accounting Standards Board (SASB) addressed regarding the   sustainability   of   banks   as   a   specialized financial sector. The results of the content analysis of the financial reporting and websites of (25) Arab Islamic banks indicated that the average sustainability disclosure index is approximately 62%, and that there are significant differences in disclosure levels between banks, ranging between 38% to 90%. The results of multiple linear regression analysis also indicated that there is a significant positive relationship between sustainability disclosure level and Islamic bank value (measured by Tobin's Q scale). The importance of this study is to shed the light on the role that Islamic banking products may play in achieving social goals of sustainability, and its reflection on the estimated Islamic bank value from viewpoint of market participants. This paper recommended the importance of educating stakeholders (especially investors) concerning for the importance of integrating sustainability information with financial information for achieving comprehensive evaluation of the bank's performance.}, keywords = {Sustainability Disclosure,Islamic Banking,Sharia Accounting and Auditing Standards,Sustainability Accounting Standards,bank value}, title_ar = {أثر مستوى الإفصاح المحاسبي عن الإستدامة على قيمة البنک الإسلامي -دراسة تطبيقية على البنوک الإسلامية العربية}, abstract_ar = {استهدف البحث دراسة وإختبار أثر مستوى الإفصاح المحاسبي عن الإستدامة على قيمة البنوک الإسلامية العربية خلال الفترة (2016 - 2018). ولتحقيق هذا الهدف طور الباحث مؤشرًا للإفصاح يعتمد على عناصر أبعاد الاستدامة المطلوبة وفقًا للمعايير الشرعية الصادرة عن هيئة المحاسبة والمراجعة للمؤسسات المالية الإسلامية (AAOIFI)، وما تناولته المعايير الصادرة عن مجلس معايير محاسبة الاستدامة (SASB) بشأن استدامة البنوک کقطاع مالي متخصص. وقد أشارت نتائج تحليل المحتوى للتقارير المالية والمواقع الالکترونية لعدد (25) بنکًا اسلاميًا عربيًا إلى أن متوسط مؤشر الإفصاح عن الاستدامة بلغ 62% تقريبًا، وأنه توجد اختلافات کبيرة نسبيًا بين مستويات الإفصاح بين البنوک تتراوح ما بين 38% إلى90%. کما أشارت نتائج تحليل الانحدار الخطي المتعدد إلى وجود علاقة إيجابية معنوية بين مستوى الإفصاح عن الاستدامة وقيمة البنک الإسلامي (استنادًا لمقياس Tobin’s Q). وتتمثل أهمية الدراسة في تسليط الضوء على الدور الذي قد تلعبه المنتجات المصرفية الإسلامية في تحقيق أهداف الاستدامة، وإنعکاس ذلک على القيمة المقدرة للبنک الإسلامي من وجهة نظر المتعاملين بالسوق. وقد أوصت الدراسة بأهمية توعية أصحاب المصالح (خاصة المستثمرين) بأهمية تکامل معلومات الاستدامة مع المعلومات المالية لتحقيقا التقييم الشامل لأداء البنک.}, keywords_ar = {الإفصاح عن الاستدامة,البنوک الإسلامية,المعايير الشرعية للمحاسبة والمراجعة,معايير محاسبة الاستدامة,قيمة البنک}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123413.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123413_47506a3773e4e1c2765e4463ee3cfa63.pdf} } @article { author = {Hafez, Smah Tarek Ahmed}, title = {The effect of the period of issuing the audit report as an average in explaining the relationship between internal governance mechanisms and the quality of profits in companies listed on the Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-49}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123416}, abstract = {The purpose of this study is to examine the role of audit report lag (ARL) as a moderator in explaining the relationship between the internal corporate governance mechanisms and quality earnings. This study has three objectives, The first is to examine the effect of internal corporate governance mechanisms on the audit report lag (ARL), Second is to examine the effect of internal corporate governance mechanisms on quality earnings , The third is to examine the role of audit report lag (ARL) as a moderator in explaining the relationship between internal corporate governance mechanisms and quality earnings. The study uses Fixed Panel Regression of 406 observes of 136 corporations listed on the Egyptian Stock Exchange over the period 2015–2017. The findings showed that there is a significant effect of internal corporate governance mechanisms on audit report lag (ARL) for the entire sample. In addition, there is a significant effect of internal corporate governance mechanisms on quality earnings. There is also a statistically significant effect between internal governance mechanisms and quality earnings if the audit report lag (ARL) is less than the median. There is no statistically significant effect between internal governance mechanisms and the quality earnings if the audit report lag is greater than the median.}, keywords = {audit report lag (ARL),internal corporate governance mechanisms,quality earnings}, title_ar = {أثر دور فترة إصدار تقرير المراجعة کمعدل في تفسير العلاقة بين آليات الحوکمة الداخلية وجودة الأرباح في الشرکات المقيدة في البورصة المصرية}, abstract_ar = { استهدفت الدراسة تحديد دور فترة اصدار تقرير المراجعة (ARL) کمعدل في تفسير العلاقة بين آليات الحوکمة الداخلية وجودة الأرباح فاتجهت الى تحديد العلاقة بين اليات الحوکمة الداخلية وفترة اصدار تقرير المراجعة (ARL ) ، تحديد العلاقة بين اليات الحوکمة الداخلية وجودة الأرباح من ناحية ودور فترة إصدار تقرير المراجعة کمعدل للعلاقة بينهما . واعتمدت على عينة من عدد 136 شرکة من الشرکات  المقيدة في البورصة المصرية ب 406 مشاهدة في الفترة من 2015-2017 ، وباستخدام تحليل انحدار البيانات الطولية الثابتة Fixed Panel Analysis ، توصلت الدراسة الى وجود تأثير معنوي لآليات الحوکمة الداخلية (حجم مجلس الإدارة ، ازدواجية مجلس الإدارة ) على فترة اصدار تقرير المراجعة، کما يوجد تأثير ذو دلالة إحصائية بين آليات الحوکمة الداخلية وجودة الأرباح اذا کانت فترة الإصدار اقل من الوسيط ، بينما لا يوجد تأثير ذو دلالة إحصائية بين کل من آليات الحوکمة الداخلية وجودة الأرباح اذا کانت فترة الإصدار اکبر من الوسيط .}, keywords_ar = {فترة اصدار تقرير المراجعة (ARL ),آليات الحوکمة الداخلية,جودة الأرباح}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123416.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123416_70469c5854f5e762e546ae0ea83fcd6e.pdf} } @article { author = {Elsaiad, Ali Mohamed Ali}, title = {The impact of the quality of the financial report and the choice of the auditor on maximizing the value of the enterprise from the perspective of shareholders: an empirical study on companies listed in the Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-33}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123419}, abstract = {The research aims mainly to study the effect of the financial reporting quality and the choice of the auditor on the maximization of the enterprise's value from the shareholders' perspective. To achieve the goal of the research, an empirical study was conducted on a sample of 159 companies listed on the Egyptian Stock Exchange over 3 years during the period 2016 – 2018 to include 477 company observations in the study sample. From the results, the researcher found that: 1.  There is a positive significant relationship between the financial reporting quality and the maximization of the enterprise's value (the enterprise's economic value added) from the shareholders' perspective. 2.  There is a positive  significant relationship between the choice of the auditor from the from the Big 10 audit offices and the maximization of the enterprise's value from the shareholders' perspective. 3.  There is a positive  significant relationship between the enterprise's size and the enterprise's value from the shareholders' perspective. 4.  There is a positive  non-significant relationship between the rate of return on assets, the debt ratio and the enterprise's value from the shareholders' perspective. 5.  In the Egyptian business environment, stakeholders rely on financial reporting, in a reasonable manner, to make decisions and evaluate enterprises.}, keywords = {Financial reporting quality,Choice of Auditor,enterprise's value from the shareholders' perspective,Economic value added (EVA)}, title_ar = {أثر جودة التقرير المالي وإختيار مراقب الحسابات على تعظيم قيمة المنشأة من منظور المساهمين :دراسة تطبيقية على الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية}, abstract_ar = {استهدف البحث بصفة أساسية دراسة أثر جودة التقرير المالى واختيار مراقب الحسابات على تعظيم قيمة المنشأة من منظور المساهمين ولتحقيق هدف البحث تم إجراء دراسة تطبيقية على عينة مکونة من (159) شرکة مقيدة بالبورصة المصرية على مدار 3 سنوات خلال الفترة من 2016-2018 لتصبح عينة الدراسة 477 مشاهدة وتوصل الباحث للنتائج التالية: -    وجود تأثير إيجابى معنوى بين جودة التقرير المالى وتعظيم قيمة المنشأة من منظور المساهمين من خلال القيمة الاقتصادية المضافة للمنشأة. -    وجود تأثير إيجابى معنوى بين اختيار مراقب حسابات من مکاتب المراجعة العشر الکبرى (Big 10) وتعظيم قيمة المنشأة من منظور المساهمين. -    هناک علاقة إيجابية معنوية بين حجم المنشأة وقيمة المنشأة من منظور المساهمين. -    هناک علاقة إيجابية غير معنوية بين معدل العائد على الأصول، نسبة المديونية وقيمة المنشأة من منظور المساهمين. -    اعتماد أصحاب المصالح فى بيئة الأعمال المصرية على التقرير المالى بصورة مقبولة فى اتخاذ القرارات وتقييم المنشآت.}, keywords_ar = {جودة التقارير المالية,إختيار مراقب الحسابات,قيمة المنشأة من منظور المساهمين,القيمة الاقتصادية المضافة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123419.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123419_cbc8fbdddec099dd6d89445f21b33c49.pdf} } @article { author = {Mohamed, Amr Mohamed Khamis}, title = {The Effect of the External Auditor’s Assurance on the Integrated Business Reports on the Stock Investment Decision - Experimental Study}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-105}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123421}, abstract = {  The research aimed to study and examine the effect of the external auditor’s assurance on the integrated business report on the decision of the stock investment decision, as well as testing the effect of the level of experience and qualification of the investor as modified variables, on the relationship under study, by relying on an experimental study on a sample of 47 professional investors in the Egyptian business environment. The research concluded that there is a positive signficant relationship between the external auditor’s assurance on the integrated business report and the stock investment decision, as it gives confidence and credibility to its financial and non-financial information, increases its value relvence and reduces asymmetry of information, which contributes to rationalizing investor decisions and improving the quality of their judgments Investment. This is due to the fact that the information confirmed in the integrated business report increases the ability of investors to assess the overall performance and measure the value of the company and forecast its future performance, and reduce uncertainty about future cash flows, and its ability to create value and face opportunities and risks, thus improving its appreciation of stock prices and expected profits, predicting investment returns, and then making sound investment decisions. Also, due to the complexity of the integrated reports, investors may focus more on their emphasis than on their content The research also concluded that there is no significant effect of the investor's experience on the relationship between the external auditor’s assurance on the integrated business report and the stock investment decision, on the contrary there is a significant effect of the level of scientific qualification of the investor on this relationship under study.}, keywords = {Integrated business reports,Non-financial information disclosure,External auditor’s assurance,investment decision}, title_ar = {أثر توکيد مراقب الحسابات علي تقارير الأعمال المتکاملة علي قرار الإستثمار بالأسهم دراسة تجريبية}, abstract_ar = {استهدف البحث دراسة واختبار أثر التوکيد المهني لمراقب الحسابات علي تقرير الأعمال المتکامل علي قرار الإستثمار في الأسهم، وکذلک اختبار أثر مستوى الخبرة والتأهيل العلمي للمستثمر کمتغيرات مُعدِّلة على العلاقة محل الدراسة، وذلک من خلال الإعتماد علي دراسة تجريبية علي عينة من 47 مستثمر محترف في بيئة الأعمال المصرية. وخلص البحث إلي أن هناک علاقة إيجابية معنوية بين التوکيد المهني علي تقرير الأعمال المتکامل وقرار الإستثمار بالأسهم، کونه يضفي الثقة والمصداقية علي محتواه من المعلومات المالية وغير المالية، ويزيد من دورها التقييمي ويخفض من عدم تماثل المعلومات، مما يسهم في ترشيد قرارات المستثمريين وتحسين جودة أحکامهم الإستثمارية. ويرجع ذلک إلي أن المعلومات التي تم توکيدها في تقرير الأعمال المتکامل تزيد من قدرة المستثمرين علي تقييم الأداء الکلي وقياس قيمة الشرکة والتنبؤ بأدائها المستقبلي، وتخفيض عدم التأکد بخصوص التدفقات النقدية المستقبلية، وقدرتها على خلق القيمة ومواجهة الفرص والمخاطر، وبالتالي تحسين تقديره لأسعار الأسهم والأرباح المتوقعة للشرکة، والتنبؤ بعوائد الإستثمار، ومن ثم اتخاذ قرارات استثمارية سليمة. کما أنه بسبب تعقيد التقارير المتکاملة، قد يرکز المستثمرون على توکيدها أکثر من ترکيزهم على محتواها. کما خلص البحث إلي أنه لا يوجد تأثير معنوي لخبرة المستثمر على العلاقة بين توکيد مراقب الحسابات على تقرير الأعمال المتکامل وقرار الإستثمار بالأسهم، وعلي العکس من ذلک، يوجد تأثير معنوي لمستوى التأهيل العلمي للمستثمر على هذه العلاقة محل الدراسة.}, keywords_ar = {تقرير الأعمال المتکامل,الإفصاح عن المعلومات غير المالية,التوکيد المهني لمراقب الحسابات,قرار الإستثمار بالأسهم}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123421.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123421_011b9d8c65cc572fa848777579bd7d04.pdf} } @article { author = {Hamed, Samehe Abdelmoaty and Akel, younes hassan}, title = {The implications of economic digitization on the international tax framework. Challenges and proposals for development}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-57}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123426}, abstract = {The aim of this research is to study the tax challenges of economic digitization, and evaluate proposals for the second version of the the Base Erosion and Profit Shifting (BEPS) to develop the international tax framework to meet these challenges in light of economic digitization, issued by the Organization for Economic Cooperation and Development (OCED) and G20 during 2019. To achieve these objectives of research, we relied on the descriptive analytical approach through analyzing previous studies and collecting data on the problems of the current international tax framework in light of economic digitization. The research concluded that the nature of economic digitization has caused many challenges for Counting the current international tax, which depends on the physical presence in the imposition of tax on corporate profits, which are not addressed by the first version of (BEPS) , necessitating a change radically in the tax framework for international by introducing  concepts and tax rules suited to economic digitalization through a plan of action It depends on two pillars: the unified approach proposal to alloction tax rights between the market countries and the country of residence, and the establishment of a minimum rate of tax on corporate profits in combating harmful tax competition, however these proposals face many technical problems, in addition to borrowing interests among countries that may delay the international agreed upon, so the study recommends the readiness of the Egyptian government by proposing tax legislation and the establishment of databases for digital technology companies activity to take a measure of tax Unilocular such as tax digital services similar to the global trend in the event of failure to reach agreement internationally on proposals Development of the international tax framework.}, keywords = {: Economic digitization,International tax framework,Allocation of tax rights,digital technology Corporations}, title_ar = {تداعيات الرقمنة الإقتصادية على الإطار الضريبى الدولى" التحديات ومقترحات التطوير}, abstract_ar = {هدف هذا البحث إلى دراسة التحديات الضريبية للرقمنة الاقتصادية، وتقويم مقترحات الاصدار الثانى من مشروع تآکل الأساس وتحويل الأرباح (BEPS) لتطوير الإطار الضريبى الدولى لمواجهة هذه التحديات فى ظل الرقمنة الاقتصادية ، والصادر عن منظمة التعاون الاقتصادى والتنمية (OCED) ومجموعة العشرين خلال عام 2019، ولتحقيق هذا الهدف اعتمد البحث على المنهج الوصفى التحليلى من خلال تحليل الدراسات السابقة وتجميع البيانات عن مشکلات الإطار الضريبى الدولى الحالى فى ظل الرقمنة الاقتصادية، وقد خلص البحث إلى أن طبيعة الرقمنة الاقتصادية قد سببت العديد من التحديات للقواعد الضريبية الدولية الحالية التى تعتمد على الوجود المادى فى فرض الضريبة على أرباح الشرکات، والتى لم يعالجها الاصدار الأول من مشروع تآکل الأساس وتحويل الأرباح، مما يستلزم احداث تغيير جذرى فى الإطار الضريبى الدولى عن طريق استحداث مفاهيم وقواعد ضريبية تلائم الرقمنة الاقتصادية من خلال خطة عمل تعتمد على رکيزتين هما: اقتراح المدخل الموحد لاعادة توزيع الحقوق الضريبية بين دول المصدر ودولة الاقامة، واقرار معدل أدنى للضريبة على أرباح الشرکات فى مکافحة المنافسة الضريبية الضارة، ومع ذلک تواجه هذه المقترحات العديد من المشکلات الفنية، بالإضافة إلى تعارض المصالح بين الدول التى قد يؤخر الاتفاق الدولى عليها، لذلک توصى الدراسة باستعداد الحکومة المصرية من خلال اقتراح التشريع الضريبى وإنشاء قواعد بيانات عن نشاط شرکات التکنولوجيا الرقمية لاتخاذ تدبير ضريبى أحادى مثل ضريبة الخدمات الرقمية على غرار التوجه العالمى فى حالة عدم التوصل لاتفاق دولى حول مقترحات التطوير للإطار الضريبى الدولى .}, keywords_ar = {الرقمنة الاقتصادية,الإطار الضريبى الدولى,تخصيص الحقوق الضريبية,شرکات التکنولوجيا الرقمية}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123426.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123426_016fd7c0e50d87fbc7c1b3df244d1259.pdf} } @article { author = {Maawad, ِAhmed Hisham and Abou Zied, Eid Mahmoud}, title = {Measuring indicators of financial and operational performance evaluation in light of the application of international financial reporting standards: Evidence from the Saudi business environment}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-38}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123644}, abstract = {The aim of this research is to measure the indicators of evaluation of financial and operational performance before and after the application of the International Financial Reporting Standards (IFRS) through an applied study on (120) non-financial companies listed on the Saudi capital market during the period (2015-2018) with a total number of observation 480 (company / year). The results found that there is a negative impact of the application of IFRS on both financial performance, represented in return on assets & return on equity, and operational performance in the form of operating cash flows & turnover of assets.}, keywords = {International Financial Reporting Standards,financial performance indicators,Operational Performance Indicators,Saudi Business Environment}, title_ar = {قياس مؤشرات تقييم الأداء المالي والتشغيلي فى ظل تطبيق المعايير الدولية للتقرير المالي: أدلة من بيئة الأعمال السعودية}, abstract_ar = {يهدف البحث إلى قياس مؤشرات تقييم الأداء المالي والتشغيلي للشرکات التي تعمل في بيئة الأعمال السعودية قبل وبعد تطبيق المعايير الدولية للتقرير المالي IFRS  من خلال دراسة تطبيقية على (120) شرکة غير مالية مدرجة بسوق المال السعودي خلال الفترة (2015-2018) بإجمالي عدد مشاهدات 480 مشاهدة (شرکة / سنة). وتوصلت النتائج إلى وجود أثر سلبي معنوي لتطبيق المعايير الدولية للتقرير المالي IFRS على کلاً من الأداء المالي متمثلاً في معدل العائد على الأصول، ومعدل العائد على حقوق الملکية؛ والأداء التشغيلي متمثلاً في، التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية، ومعدل دوران الأصول.}, keywords_ar = {المعايير الدولية للتقرير المالي,مؤشرات الأداء المالي,مؤشرات الأداء التشغيلي,بيئة الأعمال السعودية}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123644.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123644_d3393a67ea75812f7d59d6982f3b09e2.pdf} } @article { author = {Abbass, Dalia Adeا and Alrashedy, Tarek}, title = {The Effect of Comprehensive Income Volatility on Default Risk and Liquidity Risk in Egyptian Insurance Companies}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-33}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123648}, abstract = {We examine comprehensive income (CI) volatility incremental to net income (NI), and the relationship between CI volatility and two types of financial risks; default risk and liquidity risk in insurance companies in Egypt. Using data for the period 2010 – 2019 for a final sample of 33 companies which represents (84.6% of all insurance companies in Egypt) with 330 observations, results showed that CI is more volatile than NI and that more CI volatility is associated with more default risk and liquidity risk. Using Multiple linear regression, results show that foreign currency translation (FCT) is the main source of CI volatility in its association with default risk. Results also show that asset revaluation (AR) is the main source of CI volatility in its association with liquidity risk. Those results have implications for insurance companies to apply effective strategies to mitigate the volatility of FCT and AR, which has important implications for financial stability and policy formation for regulatory communities.}, keywords = {Comprehensive income volatility,Egyptian Insurance Companies,Default risk, Liquidity risk}, title_ar = {تأثير التقلبات الشاملة في الدخل على مخاطر التخلف عن السداد ومخاطر السيولة في شرکات التأمين المصرية (اللغة الانجليزية)}, abstract_ar = {استهدفت الدراسة فحص مدى التقلب فى الدخل الشامل مقارنة بصافى الدخل، وفحص العلاقة بين تقلب الدخل الشامل ونوعين من أنواع المخاطر المالية وهما: مخداطر عدم القدرة على السداد ومخاطر السيولة فى شرکات التأمين فى مصر. تمت الدراسة التطبيقية على عدد 33 شرکة تأمين مصرية فى الفترة 2010 – 2019  اجمالى عدد مشاهدات 330 مشاهدة (33 شرکة على مدار 10 سنوات) والتى تمثل حوالى 85% من جميع شرکات التأمين المصرية. وتشير نتائج الدراسة إلى أن الدخل الشامل أکثر تقلبا من صافى الدخل، ويرتبط بهذا التقلب مخاطر أعلى تتعلق بمخاطرعدم القدرة على السداد ومخاطرالسيولة. وتشير النتائج باستخدام الانحدارالخطى المتعدد إلى أن  ترجمة العملات الأجنبية يمثل المصدر الرئيسى فى تقلب الدخل الشامل فى علاقته بمخاطر عدم القدرة على السداد، بينما يمثل إعادة تقييم الأصول المصدر الرئيسى لتقلب الدخل فى علاقته بمخاطر السيولة. ولهذد النتائج دلالات هامة لشرکات التأمين فى توجيه مجالس إدارتها بتطبيق استراتيجيات فعالة لخفض تقلب ترجمة العملات الأجنبية وإعادة تقييم الأصول لتحقيق الاستقرار المالى.}, keywords_ar = {تقلب الدخل الشامل,شرکات التأمين المصرية,مخاطر عدم السداد,مخاطر السيولة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123648.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123648_925164359f6f01b19dc3aa17e6207c18.pdf} } @article { author = {Ismail, Mawaheb Abdel-Aziz}, title = {The Interaction Effect of Auditor Industry Specialization and Ownership Concentration on Investment Efficiency: Evidence from Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-45}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123651}, abstract = {The paper examines the interaction effect of auditor industry specialization and ownership concentration on investment efficiency for a sample of firms listed on the Egyptian Stock Exchange during the period from 2011 through 2018. I predict that specialized auditors and ownership concentration have positive impact on investment efficiency. It's further predicted that specialized auditors moderate the relation between ownership concentration and investment efficiency. Results reveal that specialized auditors enhance investment efficiency, while ownership concentration adversely affects investment efficiency. Results fail to support any interaction effect between auditor industry specialization and ownership concentration.}, keywords = {Investment efficiency,Corporate Governance,audit industry specialization,ownership concentration}, title_ar = {التأثير التفاعلي للتخصص الصناعي لمراقب الحسابات وترکز الملکية على کفاءة الاستثمار: دراسة تطبيقية على الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية (باللغة الانجليزية)}, abstract_ar = {يتناول البحث دراسة التأثير التفاعلي لتخصص مراقب الحسابات في الصناعة وترکز الملکية على کفاءة الاستثمار لعينة من الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية خلال الفترة من 2011 إلي 2018. افترضت الدراسة وجود علاقة موجبة بين کل من التخصص الصناعي وترکز الملکية على کفاءة الاستثمار. کما تنبأت بوجود تأثير تفاعلي لمراقب الحسابات المتخصص على العلاقة بين ترکز الملکية وکفاءة الاستثمار. وقد توصل البحث إلى قبول فرض وجود علاقة جوهرية موجبة بين التخصص الصناعي لمراقب الحسابات وکفاءة الاستثمار، ورفض  فرضية وجود علاقة جوهرية موجبة بين ترکز الملکية و کفاءة الاستثمار. کما استبعدت النتائج وجود تأثير تفاعلي لمراقب الحسابات المتخصص على العلاقة بين ترکز الملکية وکفاءة الاستثمار. وقد أکدت الاختبارات الاضافية و تحليل الحساسية النتائج السابقة.}, keywords_ar = {کفاءة الاستثمار,حوکمة الشرکات,التخصص الصناعي لمراقب الحسابات,ترکز الملکية}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123651.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123651_e403ec856c0cb6aaf56aa373b869f918.pdf} } @article { author = {Abou Elela, Osama Magdy Foad}, title = {The Effect of Accounting Conservatism on Share Repurchases: an Applied Study on Firms Listed on the Egyptian Stock Exchange.}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-46}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123653}, abstract = {The purpose of this paper is to examine the effect of accounting conservatism on share repurchases for firms listed on the Egyptian stock exchange. The research hypothesis was derived, which is represented in: There is a negative relationship between the accounting conservatism and share repurchases. Multiple regression and logistic regression were used to test the research hypothesis. The sample used in the current study consists of 24 firms listed on the Egyptian stock exchange for the period from 2000 through 2019. To the best of the researcher knowledge, there are no Egyptian studies to date that examined the effect of accounting conservatism on share repurchases. Consequently, this paper contributes to the limited literature by suggesting a new model for the effect of of accounting conservatism on share repurchases. The researcher concludes that the new model is useful in explaining the effect of accounting conservatism on share repurchases. The study finds that (a) accounting conservatism has a significant negative effect on share repurchases, (b) Free cash flow has a significant positive effect on share repurchases, (c) Firm size has a significant positive effect on share repurchases, (d) Firm leverage ratio has a significant negative effect on share repurchases.}, keywords = {Accounting conservatism,Share repurchases,Treasury Stock}, title_ar = {أثر التحفظ المحاسبي على قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها: دراسة تطبيقية على الشرکات المدرجة في سوق الأوراق المالية المصري}, abstract_ar = {استهدفت هذه الدراسة اختبار أثر التحفظ المحاسبي على قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها (أسهم الخزينة) وذلک بالنسبة للشرکات المدرجة في سوق الأوراق المالية المصري. وقد تم اشتقاق فرض البحث في صورته البديلة والذي يتمثل في: يؤثر التحفظ المحاسبي تأثيراً معنوياً سلبياً على قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها وذلک بالنسبة للشرکات المدرجة في سوق الأوراق المالية المصري. وتم استخدام أسلوب الانحدار المتعدد وأسلوب الإنحدار اللوجيستي في اختبار فرض الدراسة، حيث تکونت عينة الدراسة من24 شرکة من الشرکات المدرجة في سوق الأوراق المالية المصري بعد استبعاد البنوک وشرکات التأمين، وذلک خلال الفترة من عام 2000 إلى عام 2019. وقد تم تقسيم عينة الدراسة الى مجموعتين وفقاً للطريقة المُستخدمة في قياس المتغير التابع (قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها). وقد بلغ عدد المشاهدات في المجموعة الأولى64 مشاهدة، وهي المجموعة المرتبطة بقياس قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها عن طريق قياس نسبة أسهم الخزينة الفعلية (عدد أسهم الخزينة مقسوماً على إجمالي عدد الأسهم للشرکة)، بينما بلغ عدد المشاهدات في المجموعة الثانية 480 مشاهدة، وهي المجموعة المرتبطة بقياس قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها عن طريق اعطاء القيمة 1 للشرکات التي قامت بالإفصاح عن أسهم الخزينة في قائمة المرکز المالي ضمن حقوق الملکية، واعطاء القيمة صفر للشرکات التي لم تفصح عن أسهم الخزينة(لم تقم بإعادة شراء أسهمها). وتتمثل المساهمة العلمية لهذه الدراسة في قيام الباحث بصياغة نموذج جديد لدراسة أثر التحفظ المحاسبي على قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها وذلک بالنسبة للشرکات المدرجة في سوق الأوراق المالية المصري. وعلى حد علم الباحث، توجد ندرة في الدراسات السابقة التي قامت بدراسة هذا الأثر السابق ذکره أعلاه في جميع دول العالم بصفة عامة، وفي جمهورية مصر العربية بصفة خاصة، وبالتالي، تتمثل المساهمة العلمية لهذه الدراسة في إجرائها في البيئة المصرية. وقد توصل الباحث إلى أنه يؤثر التحفظ المحاسبي تأثيراً معنوياً سلبياً على قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها وذلک بالنسبة للشرکات المدرجة في سوق الأوراق المالية المصري.}, keywords_ar = {التحفظ المحاسبي,قرار الشرکة بإعادة شراء أسهمها,أسهم الخزينة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123653.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123653_298d27e86302062f3c42a22a6b539a70.pdf} } @article { author = {Mousa, Possy Hamdy Hassan}, title = {The Impact of Internal Corporate Governance Mechanisms on The Relationship between Accounting Conservatism and Tax Avoidance: an Empirical Study on Firms listed in The Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-70}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123654}, abstract = {The primary objective of this research is to investigate the relation between Accounting Conservatism and Tax Avoidance. Additionally, The research examines how this relation is influenced by some Internal Corporate Governance Mechanisms Including Size of Management Board, Independence of Management Board, Managerial Ownership, Family Ownership, The Financial Expertise of Audit Committee  as moderating variables. To achieve the aim of the research, an empirical study was conducted on a sample of firms listed in the Egyptian stock exchange for the period between 2016-2018.  the study shows that Accounting Conservatism has a significant Positive Effect on Tax Avoidance level. The research also reveals that both Management Board Size and Family Ownership have significant positive effect on the relationship between Accounting Conservatism and Tax Avoidance. while each of Managerial Ownership ,or Management Board Independence ,Financial Expertise of Audit Committee  has significant  Negative effect on this relation.}, keywords = {Accounting conservatism,Tax Avoidance,Size of Management Board,Management Board Independence,Managerial Ownership- Family Ownership,Financial Expertise of Audit Committee firms listed in the Egyptian stock exchange}, title_ar = {أثر الآليات الداخلية لحوکمة الشرکات على العلاقة بين التحفظ المحاسبي وممارسات التجنب الضريبي دراسة تطبيقية على الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية}, abstract_ar = {استهدف البحث دراسة واختبار العلاقة بين التحفظ المحاسبي وممارسات التجنب الضريبي، ومدى تأثر هذه العلاقة بالآليات الداخلية لحوکمة الشرکات، مثل حجم مجلس الإدارة، ودرجة استقلاله، والملکية الإدارية، والملکية العائلية، والخبرة المالية للجنة المراجعة، کمتغيرات معدلة. ولتحقيق هدف البحث تم تحليل الدراسات المحاسبية السابقة لاشتقاق فروض البحث، ثم تم إجراء دراسة تطبيقية على عينة من الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية، للفترة من 2016-2018. وخلص البحث إلى وجود تأثير إيجابي معنوي للتحفظ المحاسبي على ممارسات التجنب الضريبي. وفيما يتعلق بتأثير المتغيرات المعدلة على العلاقة الرئيسية محل الدراسة، انتهى البحث إلى أن کل من متغير حجم مجلس الإدارة، والملکية العائلية له تأثير إيجابي معنوي، بينما کل من متغير الملکية الإدارية واستقلال مجلس الإدارة والخبرة المالية للجنة المراجعة له تأثير سلبي معنوي على العلاقة محل الدراسة.}, keywords_ar = {التحفظ المحاسبي,التجنب الضريبي,حجم مجلس الإدارة,استقلال مجلس الإدارة,الملکية الإدارية,الملکية العائلية,الخبرة المالية للجنة المراجعة,الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123654.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123654_1754ca6d9517e167ca9ae704649f1db3.pdf} } @article { author = {Kasab, Yasser Elsayed}, title = {The Determinants of Audit Report Delay Before and After Applying The International Standards: The Case of Saudi Joint Stock Companies}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-54}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123655}, abstract = {The aim of the current research is to find out the determinants ofAudit Report Delay (ARL) before and after applying The international standards using the Saudi joint stock companies as the case of this study and the differences between the delay of the audit report before and after the movement to the international financial reporting standards(IFRS) and international standards of auditing (ISA) (in the Saudi business environment). The research goal was achieved through a field study using 85 Saudi joint stock companies over the period 2015-2018. The time length was divided into two parts: two years before the transition to international standards i.e. (2015-2016), and two years after the application of international standards and represented i.e. (2017-2018). A number of 6 independent variables or (determinants) were selected to test their effect on the dependent variable, which was the delay of the audit report before and after the movement to the international standards. The independent variables included (size of the company under review, debt ratio, company profitability, size of the audit office, type of opinion, change of references). The results of the first part of the field study and before the transition to the international standards came to prove the significance effect of only five variables (debt ratio, company profitability, size of the audit office, opinion type, change of references) on the dependent variable. On the other hand, the results of the second part of the field study and after the transition to international standards proved the significance effect of only three variables (company size, company profitability, type of opinion) on the dependent variable. The results of the third part of the field study came to prove that there are significant differences in the delay of the auditing report before and after the movement to the international standards, and that the shift to international standards led to an increase in the delay of the audit report compared to the period before the transition to international standards.}, keywords = {audit report delay,(ARL) - auditor's report - international financial reporting standards (IFRS) - International standards on auditing (ISA) - financial reporting period}, title_ar = {محددات تأخير تقرير المراجع الخارجي قبل وبعد التحول للمعايير الدولية: بالتطبيق على الشرکات المساهمة السعودية}, abstract_ar = {هدف البحث الحالي الي تحديد محددات تأخير تقرير المراجعة قبل وبعد تطبيق المعايير الدولية بالتطبيق علي الشرکات المساهمة السعودية وهل هناک فروق بين فترة تأخير تقرير المراجعة قبل وبعد التحول الي معايير التقرير المالي الدولي ومعايير المراجعة الدولية في بيئة الأعمال السعودية. وتم تحقيق هدف البحث من خلال دراسة تطبيقية علي عدد 85 شرکة مساهمة سعودية  للفترة من 2015 – 2018 م. حيث تم تقسيم تلک الفترة الي جزئين: عامين قبل التحول للمعايير الدولية ويمثلها        (2015-2016)، وعامين بعد تطبيق المعايير الدولية ويمثلها (2017 – 2018). وتم اختبار عدد 6 متغيرات مستقلة أو (محددات) لاختبار تأثيرها علي المتغير التابع والذي تمثل في تأخير تقرير المراجعة قبل وبعد التحول للمعايير الدولية. وقد شملت المتغيرات المستقلة ( حجم الشرکة محل المراجعة، نسبة المديونية، ربحية الشرکة، حجم مکتب المراجعة، نوع الرأي، تغيير المراجع). وجاءت نتائج الجزء الأول من الدراسة التطبيقية وقبل التحول الي المعايير الدولية لتثبت معنوية خمسه متغيرات فقط (نسبة المديونية، ربحية الشرکة، حجم مکتب المراجعة، نوع الرأي، تغيير المراجع) في علاقتهم بالمتغير التابع . بينما جاءت نتائج الجزء الثاني من الدراسة التطبيقية  بعد التحول الي المعايير الدولية لتثبت معنوية ثلاثة متغيرات فقط  (حجم الشرکة، ربحية الشرکة، نوع الرأي) في علاقتهم بالمتغير التابع. کما جاءت نتائج الجزء الثالث من الدراسة التطبيقية لتثبت أن هناک فروق معنوية في فترة تأخير تقرير المراجعة قبل وبعد التحول الي المعايير الدولية، کما أن التحول الي المعايير الدولية أدي الي زيادة فترة تأخير تقرير المراجعة مقارنة بالفترة قبل التحول الي المعايير الدولية.}, keywords_ar = {تأخير تقرير المراجعة,تقرير المراجع - معايير التقرير المالي الدولي,معايير المراجعة الدولية,فترة اعداد القوائم المالية}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123655.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123655_5aa12ae23199e43b73b7ac6a1b721cab.pdf} } @article { author = {Kandil, Yasser Said}, title = {The effect of the company's operating characteristics and the characteristics of the audit office on the effective relationship of the audit committee with the period of issuing the audit report: an applied study on companies registered in the Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-71}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123660}, abstract = {This research aimed to study the effect of audit committee effectiveness as one of the internal mechanisms of governance on audit report lag, as well as the effect of a set of moderator variables related to the operational characteristics of the company and audit firm characteristics on the relationship between audit committee effectiveness and audit report lag. To achieve this goal, the researcher derived the hypotheses of the research by reviewing the previous studies. To test the hypotheses, an empirical study has conducted using sample data of 100 companies listed in the Egyptian stock exchange during the period from 2016 to 2018. The study found that there is an adverse and significant effect of the audit committee effectiveness on audit report lag, which means accepting the first hypothesis. In addition, the adverse effect of the audit committee effectiveness on the audit report lag varies according to size of the company, size of the audit firm, and auditor industry specialization, but it does not affected by profitability of the company, and thus the second, fourth and fifth hypotheses were accepted and the third hypothesis was not accepted. With regard to the diversity of  the company's operations and its impact on the relationship between audit committee effectiveness and audit report lag, the researcher has conducted an additional analysis by inserting the diversity of the company's operations as a moderator variable on the relationship between audit committee effectiveness and audit report lag, while the significant moderator variables in the fundamental analysis were processed in the additional analysis as control variables. The study found that there is no significant effect of the diversity of the company's operations through the indicator of the presence of export operations on audit report lag, and the interaction between the degree of diversity of the company's operations and the audit committee effectiveness has no significant effect on audit report lag. To verify the accuracy of the main findings of the research, the researcher performed a sensitivity analysis, where an alternative measure was used for audit report lag, and an alternative measure for audit committee effectiveness, the simple and multiple regressions was re-analyzed and the results were almost identical to the fundamental model.}, keywords = {audit report lag,Audit committee effectiveness,Company's operational characteristics,Audit firm characteristics}, title_ar = {تأثيـر الخصائص التشغيلية للشرکة وخصائص مکتـــــب المــــراجعة على علاقـــة فعـــالية لجنـــــة المراجعة بفترة إصدار تقرير المراجعة :دراسة تطبيقية على الشرکات المسجلة بالبورصة المصرية}, abstract_ar = { استهدف هذا البحث دراسة تأثير فعالية لجنة المراجعة کإحدى الآليات الداخلية للحوکمة على فترة إصدار تقرير المراجعة، وکذلک تأثير مجموعة من المتغيرات المُعدلة المرتبطة بالخصائص التشغيلية للشرکة محل المراجعة، والمرتبطة بخصائص مکتب المراجعة على علاقة فعالية لجنة المراجعة بفترة إصدار تقرير المراجعة. ولتحقيق هذا الهدف قام الباحث باشتقاق فروض البحث من خلال استعراض العديد من الدراسات السابقة. وقد تم اختبار فروض البحث من خلال إجراء دراسة تطبيقية باستخدام بيانات عينة مکونة من 100 شرکة من الشرکات غير المالية المسجلة بالبورصة المصرية خلال الفترة من عام 2016 إلى عام 2018. وتوصلت الدراسة إلى أنه يوجد تأثير عکسي ومعنوي لفعالية لجنة المراجعة على فترة إصدار تقرير المراجعة، مما يعني قبول فرض الدراسة الأول. کما أن التأثير العکسي لفعالية لجنة المراجعة على فترة إصدار تقرير المراجعة يختلف باختلاف حجم الشرکة محل المراجعة، وحجم مکتب المراجعة، ودرجة التخصص الصناعي لمراقب الحسابات، ولکنه لا يتأثر بربحية الشرکة محل المراجعة، وبالتالي تم قبول الفروض الثاني والرابع والخامس وعدم قبول فرض الدراسة الثالث. وبالنسبة لتنوع عمليات الشرکة وأثره على علاقة فعالية لجنة المراجعة بفترة إصدار تقرير المراجعة، فقد قام الباحث بإجراء تحليل إضافي بإدخال متغير تنوع عمليات الشرکة کمتغير مُعدل لعلاقة فعالية لجنة المراجعة بفترة إصدار تقرير المراجعة، أما المتغيرات المُعدلة المعنوية في نموذج التحليل الأساسي فقد تم معالجتها في نموذج التحليل الإضافي على أنها متغيرات رقابية. وتوصلت الدراسة إلى أنه لا يوجد تأثير معنوي لتنوع عمليات الشرکة من خلال مؤشر وجود عمليات تصدير في الشرکة على فترة إصدار تقرير المراجعة، کما أن التفاعل بين درجة تنوع عمليات الشرکة وفعالية لجنة المراجعة ليس له تأثير معنوي على فترة إصدار تقرير المراجعة. وللتحقق من دقة النتائج الرئيسية للبحث قام الباحث بإجراء تحليل حساسية، حيث تم استخدام مقياس بديل لفترة إصدار تقرير المراجعة، ومقياس بديل لفعالية لجنة المراجعة، وتم إعادة تحليل الانحدار الخطي البسيط والمتعدد وکانت النتائج متطابقة إلى حد کبير مع نموذج التحليل الأساسي.}, keywords_ar = {فترة إصدار تقرير المراجعة,فعالية لجنة المراجعة,الخصائص التشغيلية للشرکة,خصائص مکتب المراجعة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123660.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123660_97ba469b1d2210b43d8d4947c52d3e3b.pdf} } @article { author = {Ahmed, Khaled Mohamed Osman}, title = {A Suggested Model for Assessing the Impact of Financial Performance Efficiency Indicators on Improving the Economic Value Added of Gulf Banks (a Comparative Applied Study)}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-37}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123661}, abstract = {There is increasing interest in making comparative studies to assess the performance of Gulf banks, and the method of economic value added is the best accepted measure for measuring efficiency and evaluating performance in the long term. This value is affected by the indicators of the American banking evaluation system CAMELS in addition to the Sharia Safety Index in Islamic banks, and other indicators provided by previous studies Such as equity, invested capital, deposits. The research focuses on proposing a model to measure the impact of the indicators of assessing the efficiency of the financial performance of banking on improving the economic value added of Gulf banks by using an applied study comparing the countries of the Gulf Cooperation Council with conventional and Islamic banks. The study concluded that the indicators affecting improving the economic value are equity, invested capital, deposits, revenues, loans, liquidity, sensitivity of market risks, asset and capital adequacy. It was found that there was a significant difference in the effect of the previous indicators on improving the economic value added between Gulf countries, and a significant difference also between, Conventional Banks (CBs) &Islamic Banks (IBs). While there is no such difference on the level of Gulf banks combined.}, keywords = {economic added value,evaluation of banking performance,Gulf banks}, title_ar = {نموذج مقترح لتقييم أثر مؤشرات کفاءة الأداء المالي على تحسين القيمة الإقتصادية المضافة للبنوک الخليجية- دراسة تطبيقية مقارنة}, abstract_ar = {يتزايد الاهتمام بعمل دراسات مقارنة لتقييم أداء البنوک الخليجية، ويعد أسلوب القيمة الاقتصادية المضافة أفضل مقياس متعارف عليه لقياس الکفاءة وتقييم الأداء في الأجل الطويل، وتتأثر هذه القيمة بمؤشرات نظام التقييم المصرفي الأمريکي CAMELS إضافة الي مؤشر السلامة الشرعية في البنوک الإسلامية، ومؤشرات أخري قدمتها الدراسات السابقة مثل حقوق الملکية، رأس المال المستثمر، الودائع. ويرکز البحث على اقتراح نموذج لقياس أثر مؤشرات تقييم کفاءة الأداء المالي المصرفي على تحسين القيمة الاقتصادية المضافة للبنوک الخليجية مع عمل دراسة تطبيقية تقارن بين دول مجلس التعاون الخليجي، وبين البنوک التقليدية والإسلامية. وخلصت الدراسة الي أن المؤشرات المؤثرة على تحسين القيمة الاقتصادية المضافة هي حقوق الملکية، رأس المال المستثمر، الودائع، الإيرادات، القروض، السيولة، حساسية مخاطر السوق، جودة الاصول، کفاية رأس المال. ويختلف أثر المؤشرات السابقة علي تحسين القيمة الاقتصادية المضافة بشکل معنوي بين بنوک دول مجلس التعاون الخليجي من ناحية، وبين البنوک التقليدية والبنوک الإسلامية من ناحية اخري. في حين لا يختلف أثر المؤشرات السابقة علي تحسين القيمة الاقتصادية المضافة بشکل معنوي بين بنوک الخليج مجتمعة.}, keywords_ar = {القيمة الاقتصادية المضافة,تقييم الأداء المصرفي,البنوک الخليجي}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123661.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123661_42d2ff4393a4c3cd4bbec65241486944.pdf} } @article { author = {Ibrahim, Ahmed Kamal Metawaa}, title = {The Impact of Adopting the Approaches of Multiple Auditors on the Gap in the Performance Quality Expectations of the Audit Process.}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-69}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123664}, abstract = {The main objective of this study is to test the effect of adopting the different approaches of multiple external auditors on both the actual and the perceived quality of the audit, consequently, the expected impact on the quality of audit performance expectation gap in the Egyptian environment. To achieve this objective, an applied study was designed to test the statistical assumptions by using two samples from stock companies listed in the Egyptian Stock Exchange market from 2015 until 2019. The actual quality of the audit process was expressed using two indicators; they are discretionary accruals and the accounting conservatism. Also, the perceived quality of the audit process was expressed in the entity's value index. The study concluded that the adoption of the joint audit approach has no significant effect on both the actual and perceived quality of the audit in the Egyptian environment, so the adoption of this approach did not play its expected role in reducing the quality of audit performance  expectation gap, While the results showed that there is a positive effect of adopting of the double audit  approach on both the actual and perceived quality of the audit in the Egyptian environment, Consequently, the positive effect of the double audit  approach on the quality of audit performance  expectation gap.}, keywords = {Joint Audit,dual audit,double audit,quality of audit performance expectation gap,Discretionary accruals,Accounting conservatism}, title_ar = {أثر تبنى مداخل تعدد مراقبى الحسابات على فجوة توقعات جودة الأداء لعملية المراجعة (دراسة تطبيقية)}, abstract_ar = {تمثل الهدف الرئيسى من هذه الدراسة في إختبار أثر تبنى المداخل المختلفة لتعدد المراجعين الخارجين على کلاً من الجودة الفعلية والمدرکة للمراجعة، وبالتالي الأثر المرتقب على فجوة توقعات جودة الأداء لعملية المراجعة في البيئة المصرية، ولتحقيق ذلک الهدف تم تصميم الدراسة التطبيقية لإختبار الفروض الإحصائية بإستخدام عينتين من الشرکات المساهمة المسجلة ببورصة الأوراق المالية المصرية خلال الفترة من عام 2015 حتى عام 2019، وتم التعبير عن الجودة الفعلية لعملية المراجعة بمؤشرين هما الإستحقاقات المحاسبية الإختيارية وکذلک التحفظ المحاسبى، وتم التعبير عن الجودة المدرکة لعملية المراجعة بمؤشر قيمة المنشأة. وقد خلصت الدراسة إلى أن تبنى مدخل المراجعة المشترکة ليس له تأثير معنوى على کلاً من الجودة الفعلية والمدرکة لعملية المراجعة في البيئة المصرية، وبالتالي فأن تبنى هذا المدخل من مداخل تعدد مراقبى الحساب لم يلعب الدور المرتقب منه في الحد من فجوة توقعات جودة أداء عملية المراجعة، بينما أوضحت النتائج وجود تأثير إيجابى لتبنى مدخل المراجعة المزدوجة على کلاً من الجودة الفعلية والمدرکة لعملية المراجعة في البيئة المصرية، وکذلک التأثير الإيجابى للمراجعة المزدوجة فى الحد من فجوة توقعات جودة أداء عملية المراجعة.}, keywords_ar = {المراجعة المشترکة,المراجعة الثنائية,المراجعة المزدوجة,جودة المراجعة,فجوة توقعات جودة الأداء للمراجعة,الإستحقاقات الإختيارية,التحفظ المحاسبى}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123664.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123664_7d28e68e0b911b0af22808baf4af531b.pdf} } @article { author = {Baroma, Bassam Samir}, title = {The Effect of Voluntary Disclosure and Transparency on Directors´ Remuneration Control}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-36}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123665}, abstract = {The economic and financial crisis experienced by the world economy, during the years 2008-2012, has again highlighted the weaknesses of the capitalist system and the need to impose limitations on certain agents which have a significant influence on the future of business and the economy in general.   In this sense, the remuneration excesses committed by some Boards of Directors, especially in the financial sector, have shown the importance of agency problems once again. In these years, it was not uncommon to find cases in which Egyptian companies had awarded millions in compensation, salaries or bonuses to their executives and directors, while ultimately they ended up being rescued by governmental authorities. This and other situations of a similar nature have weakened the mood of Egyptian society, especially when some firms that had been committing abuses were funded by the Egyptian government, while population had to make sacrifices to overcome the crisis. Therefore, the configuration of the compensation of the directors has received increasing attention in recent times.   Under these situations, the recommendations taken at national level have focused on increasing the information transparency on compensation practices, in specially, about the detailed remuneration policy and individual remuneration granted to the members of Board of Directors.   The importance of this study is due to that there are a lot of studies that examine the relationship between directors´ compensation and “board independence”, and directors´ compensation and firm performance, while a relatively few examine the relationship between disclosure on board compensation and directors´ compensation level. E.mail: Bassambaroma2@gmail.com In this context, this paper provides an empirical analysis of the transparency and voluntary disclosure on board remuneration and their impact on the level of directors’ compensation in Egypt in order to determine whether the directors´ compensation is lower ("transparency control effect" and "transparency deterrent effect") or is higher (“effects of transparency on increasing competition in pay”) among firms with more transparency of directors´ compensation.  For this purposes, a unique panel of data has been put together from listed Egyptian companies for the period 2013-2018.  }, keywords = {}, title_ar = {أثر الإغلاق الطوعي والشفافية على مکافآت أعضاء مجلس الإدارة مراقبة (باللغة الانجليزية)}, abstract_ar = {الأزمات المالية والاقتصادية التى تعرض لها العالم فى الفتره من 2012 – 2018 , کان لها الاثر الکبير فى ابراز اوجه القصور فى النظام الرأسمالى.   ومع هذا الوضع زادت الرقابة على مکأفات المديرين بواسطة  مجلس الاداره , مما اظهر أهمية نظرية الوکالة مره أخرى بالاخص فى القطاع المالى.   ومع هذا الوضع ايضا , ليس من غير المألوف ان نجد بعض الحالات فى الشرکات المصرية تمنح للمديرين ملايين من المکافأت, المرتبات او الحوافز, وهذا على العکس فى الشرکات الحکومية.   هذا بالأضافة الى اشکال اخرى مشابه تؤثر بالسلب على المجتمع المصرى, بالاخص عندما نجد بعض الشرکات المصرية تمنح المکاقأت الممولة من الدولة, بينما يعانى باقى المجتمع لعبور هذه الازمات الاقتصادية.   بناءا على ما سبق فأن المکافأت الممنوحة للمديريين ازدادت اهميتها فى الأونة الأخيرة. وفقا لهذه الظروف, زادت اهمية التوصيات التى ترکز على الحاجة الى زيادة الشفافية فى المعلومات عن ممارسات منح المکافأت للمديرين.   وترجع اهمية هذه الدراسة الى قلة الدراسات التى تناولت بالفحص العلاقة بين مکافأت المديريين واستقلالية مجلس الادارة من ناحية, العلاقة بين مکافأت المديرين واداء المنشأه من ناحية أخرى.   يرکز هذا البحث على التحليل العملى للعلاقة بين الشفافية والافصاح الاختيارى عن المکافأت وتأثيرها على مستوى مکافأت المديرين فى البيئه المصريه, وذلک لتحديد ما اذا کان مکافأت المديرين منخفضه او مرتفعة بين المنشأت الى التى تتسم بزياده مستوى الشفافية عن مکافأت المديرين, وذلک بالتطبيق على مجتمع عينة من الشرکات المصرية فى الفترة من 2012 الى 2018 .}, keywords_ar = {الافصاح الاختيارى,الشفافية,مکافأت المديرين}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123665.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123665_c83594028cfb8d4bb15095c7ec20d792.pdf} } @article { author = {Ali, Mahmoud Ahmed Ahmed}, title = {The effect of perceived review quality on stock prices as an indicator of the company's value - An applied study on companies listed on the Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-59}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123666}, abstract = {This research aimed to study and test the relation between the perceived audit quality and stock prices as an indicator for the firm value. On other hand, it also tests how this relation is influenced when firm size, leverage and operations complexity are changed. This will be obtained through a theoretical and applied study on a sample ranged from 2013 to 2018 for firms listed in Egyptian stock exchange. The research concluded that the perceived audit quality affects the stock prices as an indicator of the firm's value. Furthermore , this effect differs according to the firm size and does not differ according to the degree of financial leverage and the degree of complixity of operation}, keywords = {Perceived Audit Quality,stock prices,Firms' Operational Characteristics,Firm value}, title_ar = {أثر جودة المراجعة المدرکة على أسعار الأسهم کمؤشر لقيمة الشرکة – دراسة تطبيقية على الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية}, abstract_ar = {استهدف البحث دراسة واختبار العلاقة بين جودة المراجعة المدرکةPerceived  Audit Quality وأسعار الأسهم کمؤشر لقيمة الشرکة من جهة، ومدى اختلاف هذه العلاقة باختلاف کل من؛ حجم الشرکة، درجة الرفع المالي، درجة تعقد العمليات من جهة أخرى، وذلک من خلال دراسة نظرية وتطبيقية على عينة من الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية في الفترة من 2013 - 2018. وخلص البحث إلى أن جودة المراجعة المدرکة تؤثر على أسعار الأسهم کمؤشر لقيمة الشرکة، ويختلف هذا التأثير باختلاف حجم الشرکة، في حين أنه لا يختلف باختلاف کل من درجة الرفع المالي ودرجة تعقد العمليات.}, keywords_ar = {جودة المراجعة المدرکة,أسعار الأسهم,الخصائص التشغيلية للشرکات,قيمة الشرکة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123666.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123666_393ea999950a8e1971028aded4b06449.pdf} } @article { author = {Eldawayaty, Dalida Mohamed Adel}, title = {The Impact of Research and Development (R&D) Intensity on Financial Performance and Firm Value: An Empirical Study on Pharmaceutical Companies Listed on Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-55}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123668}, abstract = {This paper examines the relation between Research and Development (R&D) intensity and both of the financial performance and firm value for pharmaceutical companies listed on Egyptian Stock Exchange. Because of the future benefits related to R&D, the researcher examines the relationship between R&D intensity and both of the current and future performance. R&D intensity is measured as the ratio of R&D expenditures to total revenues. The financial performance as a first dependent variable is measured using three accounting-based operating performance measures; Return on asset (ROA), Return on Equity (ROE), and return on sales (ROS). ROA is computed as the ratio of Earnings Before Interest and Tax (EBIT) to total assets; ROE is the ratio of Net income after tax to stockholder equity, and ROS is the ratio of Net income after tax to net sales. With regard to the second dependent variable, firm value, Tobin’s Q is used, which is measured by (market value of equity+ book value of liabilities) divided by book value of total assets. Using data of listed pharmaceutical companies on Egyptian stock market for the period between 2000 to 2019, empirical results showed a significant negative relationship between R&D intensity and current performance measured by ROE and ROS, in addition to Tobin’s Q. However, the results showed an insignificant negative relation with ROA. On the contrary, Findings indicated a significant positive relationship between R&D intensity and future firm performance measured by ROA only and Tobin’s Q, and an insignificant positive relation with ROE and ROS.}, keywords = {R&D intensity,Financial Performance,Firm value,and pharmaceutical industry}, title_ar = {أثر کثافة البحث والتطوير على الأداء المالي وقيمة الشرکة: دراسة تطبيقية على شرکات الأدوية المدرجة في البورصة المصرية (باللغة الانجليزية)}, abstract_ar = {يهدف هذا البحث إلى اختبار العلاقة بين کثافة الاستثمار في البحوث والتطوير وکل من الأداء المالي وقيمة الشرکة لشرکات الأدوية المقيدة في بورصة الأوراق المالية المصرية. ونظراً لوجود منافع مستقبلية تتعلق بنشاط البحوث والتطوير، فقد قامت الباحثة باختبار العلاقة بين کثافة البحوث والتطوير وکل من الأداء الحالي والمستقبلي. وقد تم قياس کثافة البحوث والتطوير بمعدل نفقات البحوث والتطوير إلى إجمالي الإيرادات. تم قياس الأداء المالي باعتباره المتغير التابع الأول من خلال ثلاثة مقاييس محاسبية هي العائد على الأصول، والعائد على حقوق الملکية، والعائد على المبيعات. وقد تم قياس العائد على الأصول من خلال الدخل قبل الفائدة والضريبة مقسوماً على إجمالي الأصول. کذلک تم قياس العائد على حقوق الملکية من خلال صافي الربح بعد الضرائب مقسوماُ على إجمالي حقوق الملکية. وبالنسبة للعائد على المبيعات فقد تم استخدام النسبة بين صافي الربح بعد الضريبة إلى صافي المبيعات. وفيما يتعلق بالمتغير التابع الثاني وهو قيمة الشرکة تم قياسه من خلال Tobin’s Q (القيمة السوقية لحقوق الملکية + القيمة الدفترية للالتزامات) مقسوماً على القيمة الدفترية لإجمالي الأصول. وباستخدام بيانات شرکات الأدوية المقيدة في بورصة الأوراق المالية المصرية في الفترة من 2000 إلى 2019، أوضحت النتائج وجود علاقة عکسية ومعنوية بين کثافة البحوث والتطوير والأداء المالي الحالي مقاساً بالعائد على حقوق الملکية والعائد على المبيعات، بالإضافة إلى وجود علاقة عکسية ومعنوية بين کثافة البحوث والتطوير وقيمة الشرکة. وبالنسبة للعائد على الأصول کانت العلاقة عکسية ولکنها غير معنوية. وعلى صعيد الأداء المستقبلي، فقد أشارت النتائج إلى وجود علاقة طردية ومعنوية بين کثافة البحوث والتطوير وکل من الأداء المالي مقاساً بالعائد على الأصول وقيمة الشرکة، بينما کانت العلاقة بين کثافة البحوث والتطوير وکل من العائد على حقوق الملکية والعائد على المبيعات طردية وغير معنوية.}, keywords_ar = {کثافة الاستثمار في البحوث والتطوير,الأداء المالي,قيمة الشرکة,شرکات الأدوية}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123668.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123668_b45b356e3270ef1f88446d3889146f8d.pdf} } @article { author = {Mohamed, Samir Ibrahim Abdelazim}, title = {The Impact of the Auditor's Opinion Type and the Degree of his Industrial Specialization on the Earnings Persistence: An Empirical Study on Companies listed in the Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-63}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123670}, abstract = {This study investigates the impact of auditor opinion and industrial specialization on Earnings Persistence. An Empirical study was conducted on a sample of 257 observations of 53 non-Financial companies listed in the Egyptian Stock Exchange for the period 2012-2016. The literature review revealed that current earnings of companies listed in the Egyptian Stock Exchange have a positive impact on their future earnings. Further, it is conclude that auditor opinion and industrial specialization can affect the relationship between current earnings of these companies and their future earnings. The empirical study revealed a positive and moral effect between current earnings of companies listed in the Egyptian Stock Exchange and their future earnings. The study also found a significant positive effect of the type of auditor opinion for the current year on the relationship between current earnings of companies listed in the Egyptian Stock Exchange and their future earnings. Finally, the study revealed a positive effect of industrial specialization on the relationship between current earnings of companies listed on the Egyptian Stock Exchange and their future earnings.}, keywords = {Earnings persistence,Auditor's Opinion Type,Industrial Specialization,earnings quality}, title_ar = {أثر نوع رأى مراقب الحسابات ودرجة تخصصه الصناعى على إستمرارية الأرباح: دراسة تطبيقية على الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية}, abstract_ar = {  استهدف هذا البحث بشکل أساسي دراسة واختبار أثر نوع رأى مراقب الحسابات ودرجة التخصص الصناعى له على إستمرارية الأرباح. ولتحقيق هدف البحث، تم إجراء دراسة تطبيقة على عينة مکونة من 257 مشاهدة لعدد 53 شرکة غير مالية مقيدة بالبورصة المصرية فى الفترة  من 2012- 2016. وقد خلص البحث فى شقه النظرى إلى أن الربح الحالى للشرکات المقيدة بالبورصة المصرية له تأثير إيجابى على ربحها المستقبلى. کما خلص البحث أيضاً إلى أن نوع رأى مراقب الحسابات ودرجة التخصص الصناعى له، کمتغيرات معدلة، تؤثر على العلاقة بين الربح الحالى للشرکات المقيدة بالبورصة المصرية وربحها المستقبلى. وفى شقه التطبيقي خلص البحث إلى وجود تأثير إيجابى معنوى بين الربح الحالى للشرکات المقيدة بالبورصة المصرية وربحها المستقبلى. وتوصلت الدراسة أيضا، إلى وجود تأثير إيجابى معنوى لنوع رأى مراقب الحسابات على القوائم المالية عن السنة الحالية على العلاقة بين الربح الحالى للشرکات المقيدة بالبورصة المصرية وربحها المستقبلى. کما کشفت نتائج الدراسة عن وجود تأثير إيجابى معنوى لدرجة التخصص الصناعى لمراقب الحسابات على العلاقة بين الربح الحالى للشرکات المقيدة بالبورصة المصرية وربحها المستقبلى.}, keywords_ar = {إستمرارية الأرباح,نوع رأى مراقب الحسابات,التخصص الصناعى,جودة الأرباح}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123670.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123670_51792bd098e0d7d1f736c8db572c1f1e.pdf} } @article { author = {Mahmoud, Abd Elhamid Elesawy and Abo El Nadar, Ayman Abo El Nadar Mohamed}, title = {"Implications of Technological Developments in the Field of Blockchains on the Audit Activities and Profession with an Exploratory Study in the Egyptian Environment"}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-91}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123671}, abstract = {The research aims to analyze the relationship between the adoption of audit clients and accounting and auditing firms for blockchain technology and its Implications on auditing tests and determine the appropriate audit model, the audit profession and organizational structure in accounting and auditing firms. The study relied on the integration of the inductive approach with the deductive approach to extrapolate and predict the future status of audit activities and profession, through the application on two samples of the study, they are the auditors in the accounting and auditing companies in Cairo and Alexandria and researchers at the universities of Tanta and Kafr El Sheikh, with a total of (145) observations, to test four hypotheses reflecting The relationship between companies ’adoption of blockchain technology and each of the auditing tests, the appropriate audit model, the audit profession and the organizational structure of accounting and auditing firms. The results of this research indicate that the auditing tests are directed towards control tests instead of the traditional audit tests, the availability of the elements of success of the continuous review model, the emergence of new roles for auditors, and the influence on the organizational structure of accounting and auditing companies. In light of this, the study recommends the importance of motivating Egyptian companies to adopt blockchain technology, updating the Egyptian auditing standards to reflect the effects of that technology, and that Egyptian universities play a leading role in explaining the effects of that technology to try to seize the opportunities it provides and overcome the challenges it poses. The current research contributes to expanding and deepening the knowledge area of ​​the subject of accounting effects of technological applications, by providing a visualization of the expected benefits and challenges posed by blockchain technology to the audit, and clarifying the impact on the auditing tests, the audit model and the audit profession. In light of the scarcity of scientific research in that field.}, keywords = {Blockchain technology,smart contract,auditing tests,audit model,audit profession}, title_ar = {إنعکاسات التطورات التکنولوجية فى مجال سلاسل الکتل على أنشطة ومهنة المراجعة مع دراسة إستکشافية فى البيئة المصرية}, abstract_ar = {يهدف البحث إلى تحليل العلاقة بين تبني عملاء المراجعة وشرکات المحاسبة والمراجعة لتقنية سلاسل الکتل وانعکاس ذلک على اختبارات المراجعة وتحديد نموذج المراجعة الملائم، ومهنة المراجعة والهيکل التنظيمي في شرکات المحاسبة والمراجعة. وقد اعتمدت الدراسة على تکامل المنهج الاستقرائي مع المنهج الاستنباطي لاستقراء والتنبؤ بالوضع المستقبلي لأنشطة ومهنة المراجعة في ظل تطبيق تقنية سلاسل الکتل، من خلال التطبيق على عينتين للدراسة، هما المراجعون في شرکات المحاسبة والمراجعة بالقاهرة والاسکندرية والباحثين في جامعتي طنطا وکفر الشيخ، بإجمالي مشاهدات (145) مشاهدة، لاختبار أربع فروض تعکس العلاقة بين تبني الشرکات لتقنية سلاسل الکتل وکل من اختبارات المراجعة، ونموذج المراجعة الملائم، ومهنة المراجعة والهيکل التنظيمي في شرکات المحاسبة والمراجعة. وتشير نتائج هذا البحث إلى توجه اختبارات المراجعة نحو اختبارات الرقابة بدلاً من اختبارات المراجعة التقليدية، وتوافر مقومات نجاح نموذج المراجعة المستمرة، وظهور أدوار مستحدثة للمراجعين، والتأثير على الهيکل التنظيمي لشرکات المحاسبة والمراجعة. وفي ضوء ذلک توصي الدراسة بأهمية تحفيز الشرکات المصرية لتبني تقنية سلاسل الکتل، وتحديث معايير المراجعة المصرية لتعکس آثار تلک التقنية، وقيام الجامعات المصرية بدور ريادي في بيان آثار تلک التقنية لمحاولة اقتناص الفرص التي توفرها والتغلب على التحديات التي تفرضها. ويؤکد الباحثين على مساهمة البحث الحالي في توسيع وتعميق المساحة المعرفية لموضوع الآثار المحاسبية للتطبيقات التکنولوجية، من خلال توفير تصور عن المنافع المتوقعة والتحديات التي تفرضها تکنولوجيا سلاسل الکتل على المراجعة، واستجلاء الأثر على اختبارات المراجعة ونموذج المراجعة ومهنة المراجعة، في ظل ندرة الأبحاث العلمية في ذلک المجال}, keywords_ar = {تقنية سلاسل الکتل,العقود الذکية,اختبارات المراجعة,نموذج المراجعة,مهنة المراجعة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123671.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123671_4abc8357307b3cdb7ad0e08a95f91ae4.pdf} } @article { author = {Alroqy, Faisal}, title = {The Factors Influencing Cost and Management Accounting Practices in Manufacturing in Saudi Stock Exchange.}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-49}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123672}, abstract = {Cost and Management accounting practices are generally used by management at various levels. Such tools provide managers with the freedom of choice as they generally present no constraints, other than the cost of information collected relative to benefits of improved management decisions. Previous studies have concluded that there are factors that may affect cost and management accounting practices. The objective of this research is to study the impact of these factors on cost and management accounting practices in KSA. The study involves a total of 49 respondents from KSA- industrial Joint-Stock manufacturing. A questionnaire has been used to collect information about the use of cost and management accounting tools in practices. The results of the study revealed the importance of cost information; intensity of the competitive environment; size of the firm; the quality of information technology; extent of the use of Total Quality Management approaches; extent of use of lean production techniques (including JIT techniques); perceived environmental uncertainty; and qualification of cost and management accounting staffhave significant relationships with cost and management accounting usage.}, keywords = {importance of cost information,the quality of information technology,competitive environment,Total Quality Management,lean production techniques,uncertainty and accounting staff}, title_ar = {العوامل المؤثرة على ممارسات محاسبة التکاليف والإدارة في التصنيع في السوق المالية السعودية(باللغة الانجليزية)}, abstract_ar = {يستخدم المدراء غالبا تطبيقات وادوات المحاسبة الإدارية والتکاليف عند مستويات إدارية مختلفة. تقوم هذه الأدوات والتطبيقات بتوفير حرية کبيره للمدراء في الاختيار بين القرارات المختلفة لأنها ترفع القيود عن المدراء وتوفر في تکلفة المعلومات المجمعة ذات العلاقة بتطوير قرارات المدراء. توصلت الدراسات السابقة الى انه يوجد هناک عوامل قد تؤثر في تطبيقات المحاسبة الإدارية والتکاليف. هذه الدراسة تهدف الى بيان أثر هذه العوامل على تطبيقات المحاسبة الإدارية والتکاليف في المملکة العربية السعودية. اشتملت الدراسة على٤٩عينه من الشرکات الصناعية المدرجة في سوق الأسهم السعودي. تم خلال الدراسة توزيع استبيان للحصول على إجابات عن استخدامات الأدوات والتطبيقات الخاصة بالمحاسبة الإدارية والتکاليف. نتائج الدراسة أوضحت مدى أهمية کل من (معلومات التکاليف، حدة المنافسة في السوق، حجم الشرکة، جودة نظام المعلومات في الشرکة، مدى تطبيق اسلوب إدارة الجودة الشاملة، مدى تطبيق أساليب التصنيع الحديثة بما فيها أسلوب التصنيع بالطلب، بيئة عدم التأکد الملاحظة، المستوي التعليمي للمحاسبين الإداريين بالشرکات) وعلاقتهم الواضحة باستخدامات المحاسبة الإدارية والتکاليف.}, keywords_ar = {أهمية معلومات التکاليف,جودة تکنولوجيا المعلومات,البيئة التنافسية,إدارة الجودة الشاملة,أساليب التصنيع الحديثة,عدم التأکد,المحاسبيين الإداريين}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123672.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123672_bda2fc1d3034c2b069c7967d1bdbe9c8.pdf} } @article { author = {Rashid, Mohamed Ibrahim Mohamed}, title = {The Effect of Different External Audit's Approaches on the Readability of the Opinion Basis's Paragraph and Explanatory Paragraphs in the Auditor's Report -An Empirical Study on Egyptian Listed Companies}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-62}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.123673}, abstract = {The research aimed to study and test the effect of the different External Audit's Approaches on the level of readability in the audit reports, especially "the basis of modified opinion's paragraph", "Emphasis of Matter" or "Other Matter" Paragraphs, that the auditor can write without restrictions from Standards forms. The number of words, the number of financial Terminologies, and the average length of sentence have been used as proxies to measure the level of readability of an audit report paragraphs subject to test. Based on a sample of companies listed on the Egyptian Stock Exchange over the period from 2014 to 2019, the research concluded that it is relatively difficult to read "basis of modified opinion paragraph" under dual audit approach, if compared with similar reports, according to single or joint audit approach. On the other hand, the research concluded that it is relatively easy to read "Emphasis of Matter" or "Other Matter" Paragraphs under joint audit approach, if compared with similar reports, according to single or dual audit approach.}, keywords = {Readability,Single Audit,Joint Audit,dual audit,Audit Report}, title_ar = {أثر إختلاف مداخل المراجعة الخارجية على قابلية فقرة أساس الرأى والفقرات الإيضاحية بتقرير مراقب الحسابات للقراءة - دراسة تطبيقية على الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية}, abstract_ar = {استهدف البحث دراسة واختبار تأثير اختلاف مداخل المراجعة الخارجية على مستوى قابلية تقارير مراقبى الحسابات للقراءة، وبالأخص الفقرات التي يتاح لمراقب الحسابات حرية صياغتها رغم الالتزام بالنماذج الموحدة وفق معايير المراجعة الدولية والمحلية المعمول بها وهى فقرة أساس الرأى المعدل، والفقرات الايضاحية التالية للرأى والتي لا تؤثر عليه کفقرة لفت الانتباه أو فقرة الأمور الأخرى. ولقد تم الاعتماد على کل من عدد الکلمات، عدد المصطلحات المالية، متوسط طول الجملة، وذلک کمؤشرات للاستدلال من خلالها على اختلاف مستوى القابلية للقراءة لفقرات تقارير المراجعة الخارجية الخاضعة للاختبار.   وبالتطبيق على عينة من تقارير مراقبى حسابات الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية على مدار الفترة من 2014 حتى 2019، خلص البحث إلى صعوبة قراءة فقرة أساس الرأي المعدل بتقارير المراجعة الخارجية وفق مدخل المراجعة الثنائية بشکل عام إذا ما قورنت مع ذات التقارير وفق مدخلى المراجعة الفردية والمراجعة المشترکة، تلک التقارير التى يتم إصدارها من مکاتب ي مراجعة تعمل بشکل مستقل وموازى لأعمال الجهاز المرکزى للمحاسبات عن القوائم المالية للشرکات المکلفة نظامياً بمتطلبات المراجعة الثنائية. من ناحية أخرى، فلقد خلص البحث إلى تميز تقارير المراجعة في ظل مدخل المراجعة المشترکة بسهولة قراءة الفقرات الإيضاحية التالية للرأى ولا تؤثر عليه کفقرة لفت الانتباه أو الأمور الأخرى إذا ما قورنت مع ذات التقارير وفق مدخلى المراجعة الفردية والمراجعة الثنائية.}, keywords_ar = {القابلية للقراءة,المراجعة الفردية,المراجعة المشترکة,المراجعة الثنائية,تقرير المراجعة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123673.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_123673_5e2b4a4884af11689450055a98e886eb.pdf} } @article { author = {Ateya, Metwally Elsayed Metwally}, title = {The Impact of Dividend Policy and Capital Structure on the Market Value of Banks Listed on Saudi Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-71}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124023}, abstract = {Purpose: The aim of this study is to obtain Empirical evidence from Saudi business environment for the impact of the dividend policy and the capital structure on the market value of banks listedon Saudi stock exchange. Design and Methodology: The study adopted the content analysis approach to examine the annual reports of a sample of (11) banks listed on the Saudi stock exchange during the period (2016: 2019)   with a total of (44) observations. To test the hypotheses of the study that reflect the dividend policy and the capital structure on the market value, the study used the simple and multiple regression analysis method.   Results and Recommendations: The results of the study indicate that there is a significant impact of dividend policy on the market value. However, the study finds that there is in significant impact of the capital structure on the market value. However, it shows that there is a significant impact of both dividend policy and capital structure on the market value of Saudi banks.  According to the results, the study recommends the necessity of determining the appropriate mix of financial sources (external and internal), as the optimal use of this mix may lead to a reduction in the cost of capital, which maximizes the enterprise value and opens its way for more investment opportunities, and thus increase its profitability. In addition, the financial markets and firmans management should pay attention to the dividend policy, due to its great effect on retained earnings, which represent a form of self-financing, as well as its effect on the market value of enterprises. Practical Implications: The results of this study may be of interest to business enterprises management in making decisions that would maximize the market value of the enterprises. In addition, the benefit that shareholders and bearer shares get from those enterprises by forecasting stock prices based on data of dividends and the changes in the capital structure of the enterprise.The results of the study may also provide suggestions and recommendations that help decision-makers in Saudi and Arab business enterprises to take the right measures, financial, accounting and financing decisions in a way that serves present and expected investors. Originality and Value: This study contributes to the accounting and finance literature by attempting to reduce the argument regarding the impact of the dividend policy and the capital structure on the market value of business enterprises, which may contribute to explain the variance of shares performance in Saudi banks. It also provides additional evidence to explain that relationship in the Saudi business environment.}, keywords = {Dividend policy,Capital structure,financial structure,Market value,Saudi banks}, title_ar = {أثر سياسة توزيع الأرباح وهيکل رأس المال على القيمة السوقية للمصارف المدرجة في السوق المالية السعودية}, abstract_ar = {الهدف:استهدفت الدراسة الحصول على دليل عملي من واقع بيئة الأعمال السعودية، لأثر کل من سياسة توزيع الأرباح وهيکل رأس المال على القيمة السوقية للمصارف المدرجة في السوق المالية السعودية. التصميم والمنهجية: اعتمدت الدراسة على مدخل تحليل المحتوي في فحص التقارير السنوية لعينة من(11) مصرفًا مقيدًا بالبورصة السعودية للفترة (2016-2019)، بإجمالي مشاهدات(44) مشاهدة، وذلک لاختبار فروض الدراسة، والتي تعکس سياسة توزيع الأرباح وهيکل رأس المال وانعکاس ذلک على القيمة السوقية. وقد تم استخدام أسلوب الانحدار الخطي البسيط والمتعدد لاختبار فروض الدراسة. النتائج والتوصيات:تُشير نتائج الدراسة إلى وجود أثر ذي دلالة معنوية لسياسة توزيع الأرباح على القيمة السوقية. کما توصلت الدراسة إلى عدم وجود أثر ذي دلالة معنوية لهيکل رأس المال على القيمة السوقية، في حين يوجد أثر ذو دلالة معنوية لکل من سياسة توزيع الأرباح وهيکل رأس المال على القيمة السوقية، وذلک بالمصارف المدرجة في السوق المالية السعودية. واستنادًا إلى ذلک، توصي الدراسة، بضرورة العمل على تحديد المزيج المناسب من مصادر التمويل(الذاتي، والخارجي)، حيث أن الاستخدام الأمثل لهذا المزيج قد يؤدي إلى تخفيض تکلفة رأس المال، بما يعظم من قيمة المنشأة ويفسح المجال أمامها لمزيد من فرص الاستثمار ومن ثَّم زيادة ربحيتها. کذلک توصي بضرورة اهتمام کل من أسواق المال وإدارة المنشآت بسياسة توزيع الأرباح، وذلک لما لها من تأثير على الأرباح المحتجزة، والتي تمثل أحد أشکال التمويل الذاتي، بالإضافة إلى تأثيرها على القيمة السوقية للمنشآت.                                               الدلالات العملية: قد تکون نتائج الدراسة محل اهتمام إدارة منشآت الأعمال في اتخاذ قرارات من شأنها تعظيم القيمة السوقية للمنشآت، بالإضافة إلى استفادة المساهمين بتلک المنشآت للتنبؤ بأسعار الأسهم، بناءً على معلومات توزيعات الأرباح والتغيرات في هيکل رأس المال. کما قد تُوفر نتائج الدراسة الحالية مقترحات وتوصيات تساعد صانعي القرار في منشآت الأعمال السعودية والعربية، على اتخاذ التدابير والقرارات المالية والمحاسبية والتمويلية المناسبة بما يخدم کافة المستثمرين الحاليين والمرتقبين. الأصالة والإضافة:تُسهم هذه الدراسة في الأدب المحاسبي والتمويلي من خلال محاولة تقليل الجدل بشأن أثر سياسة توزيع الأرباح وهيکل رأس المال على القيمة السوقية لمنشآت الأعمال، وهو ما قد يُسهم في تفسير التباين بين أداء الأسهم بالمصارف السعودية. کما تُقدم دليلًا إضافيًا لتفسير تلک العلاقة في بيئة الأعمال السعودية.}, keywords_ar = {سياسة توزيع الأرباح,هيکل رأس المال,الهيکل المالي,القيمة السوقية,المصارف السعودية}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124023.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124023_358ec7e0b95b82ba193800861cbe0ac4.pdf} } @article { author = {Abd El tawab, Mohamed Ezzat}, title = {The Effect of Digital Transformation Towards the Application of Blockchain Technology in Business Entities to Improve the Accounting Information Quality and Enhances the Corporate Governance Effectiveness}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-53}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124027}, abstract = {Blockchain technology is one of the technologies developed in the business environment that works as a distributed and shared ledger that allows recording and verifying financial transactions and validating them by related parties without the need for an third party, and transaction data is stored and secured by encryption. The researcher aimed to study and analyze the effect of the digital transformation towards the application of blockchain technology in business entities to improve the quality of accounting information and enhance the effectiveness of corporate governance by doing two types of studies, which are a theoretical study and a field study, the researcher used each of the inductive approach to do a theoretical study through an induction and the analysis of the most important studies, research and other Arab and foreign references related to the impact of the application of blockchain technology in business entities to improve the quality of accounting information and enhance the effectiveness of corporate governance, and the deductive approach to formulating the theoretical framework including the research problem, goals, importance, and hypotheses, to conduct a field study to collect data from the study sample, and the descriptive analytical approach to describe the study sample categories and their responses to the dimensions and variables of the study, and to test the study hypotheses and analyze the results that have been reached. The questionnaire list method was used to collect data from the field study sample (226) unit, from accountants in corporation companies, accountants at accounting and auditing offices and financial analysts. The field study data was analyzed statistically using the SPSS package. The results of the statistical analysis of the field study data indicated for the first and the third hypothesis the rejection of nullity hypothesis and the acceptance of the alternative hypothesis and for the second and the fourth hypothesis the acceptance of null hypothesis, the researcher was recommended that the digital transformation towards the application of blockchain technology in businesses to benefit of its advantages in improving the accounting information quality and to enhance the corporate governance effectiveness.}, keywords = {Blockchain technology,Accounting Information Quality,Corporate Governance}, title_ar = {أثر التحول الرقمي نحو تطبيق تکنولوجيا سلاسل الکتل في منشآت الأعمال على تحسين جودة المعلومات المحاسبية وتعزيز فعالية حوکمة الشرکات}, abstract_ar = {تعد تکنولوجيا سلاسل الکتل أحد التکنولوجيات المستحدثة في بيئة الأعمال والتي تعمل کدفتر أستاذ موزع ومشترک يسمح بتسجيل المعاملات المالية والتحقق من صحتها والمصادقة عليها من قبل الأطراف ذات العلاقة دون الحاجة إلى طرف وسيط، ويتم تخزين بيانات المعاملات وتأمينها عن طريق التشفير، وقد استهدف الباحث دراسة وتحليل أثر التحول الرقمي نحو تطبيق تکنولوجيا سلاسل الکتل في منشآت الأعمال على تحسين جودة المعلومات المحاسبية وتعزيز فعالية حوکمة الشرکات من خلال القيام بنوعين من الدراسات وهما دراسة نظرية ودراسة ميدانية، وقد استخدم الباحث کل من المنهج الاستقرائي للقيام بدراسة نظرية من خلال استقراء وتحليل أهم الدراسات والبحوث وغيرها من المراجع الأخرى العربية والأجنبية المتعلقة بأثر تطبيق تکنولوجيا سلاسل الکتل في منشآت الأعمال على تحسين جودة المعلومات المحاسبية وتعزيز فعالية حوکمة الشرکات، والمنهج الاستنباطي لصياغة الإطار النظري للبحث من حيث مشکلة البحث وأهدافه وأهميته وفروضه والقيام بدراسة ميدانية لجمع البيانات من العينة محل الدراسة، والمنهج الوصفي التحليلي لوصف فئات عينة الدراسة واستجاباتها على أبعاد ومتغيرات الدراسة، ولاختبار فروض الدراسة وتحليل النتائج التي تم الوصول إليها. وقد تم استخدام أسلوب قائمة الاستبيان لجمع البيانات من العينة محل الدراسة الميدانية وعددها (226) مفردة من المحاسبين بشرکات المساهمة والمحاسبين بمکاتب المحاسبة والمراجعة والمحللين الماليين، وقد تم تحليل بيانات الدراسة الميدانية إحصائياً باستخدام حزمة SPSS، وقد أشارت النتائج بالنسبة للفرض الأول والفرض الثالث رفض فرض العدم وقبول الفرض البديل، وبالنسبة للفرض الثاني والفرض الرابع تم قبول فرض العدم، وقد تم التوصية بضرورة التحول الرقمي نحو تطبيق تکنولوجيا سلاسل الکتل في منشآت الأعمال للاستفادة من مزاياها في مجال تحسين جودة المعلومات المحاسبية وتعزيز فعالية حوکمة الشرکات.}, keywords_ar = {تکنولوجيا سلاسل الکتل,جودة المعلومات المحاسبية,حوکمة الشرکات}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124027.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124027_aca5c05062d9470b95735d83a45d5015.pdf} } @article { author = {Rabie, Marwa Ibrahim}, title = {The impact of the use of an accounting information system based on blockchain technology on improving the performance of supply chains supported by the technology of the Fourth Industrial Revolution in facing the emerging corona virus With a pilot study}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-54}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124048}, abstract = {The paper aims to review literature related to the effect of Blockchain- based accounting information system on enhancing digital supply chain (supply chain 4.0) performance in confronting the outbreak of covid-19. To achieve the research objectives, literature was reviewed in related fields to develp hypotheses then an experimental approach was used to validate these hypotheses. An experimental based questionnaire was sent to both academic and professionals (74 academic, 74 professionals responded) to answer research questions and test its hypotheses. The study’s results revealed the importance of Blockchain- based accounting infor-mation system in mitigating covid-19 pandemic outbreak. Finally, this paper presented the most important recommendations and future research.}, keywords = {Accounting information system,Blockchain,Industry 4.0,COVID-19}, title_ar = {أثر إستخدام نظام المعلومات المحاسبى المستند على تقنية البلوک تشين على تحسين أداء سلاسل التوريد المدعومة بتکنولوجيا الثورة الصناعية الرابعة إزاء مواجهة فيروس کورونا المستجد مع دراسة تجريبية}, abstract_ar = {يهدف البحث إلى دراسة أثر استخدام نظام المعلومات المحاسبى المستند على تقنية البلوک تشين على تحسين أداء سلاسل التوريد المدعومة بتکنولوجيا الثورة الصناعية الرابعة إزاء مواجهة فيروس کورونا المستجد. وفى سبيل تحقيق هدف البحث قامت الباحثة بمناقشة وتحليل الدراسات السابقة المرتبطة بذلک الموضوع. استخدمت الدراسة المنهج التجريبيى من خلال توزيع قوائم استقصاء تم ارسالها لکل من الأکاديميين والممارسين (المهنيين) (تم استقبال عدد 74 مفردة من کل مجموعة)؛ وذلک لغرض الاجابة على تساؤلات البحث واختبار فروضه.  توصلت الدراسة إلى أهمية تطبيق نظام المعلومات المحاسبى المستند على تقنية البلوک تشين فى التخفيف من حدة أثار انتشار جائحة فيروس کورونا المستجد. وأخيراً عرض البحث أهم التوصيات ومجالات البحث المستقبلية.  }, keywords_ar = {نظام المعلومات المحاسبى,تقنية البلوک تشين,الثورة الصناعية الرابعة,فيروس کورونا المستجد}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124048.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124048_9e90c22ce8520d20670562caf649ce1f.pdf} } @article { author = {Samaan, Ahmed Mohamed Shaker Hassan}, title = {The moderating variables for the relationship between managerial overconfidence and restatement of financial statements (an empirical approach on Egyptian companies)}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-75}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124058}, abstract = {In light of the representation of financial reports, the main source of investors’ information when making their decisions, the quality of that information in the financial markets has become a necessity for making decisions, which met with the phenomenon of financial restatements, which may indicate misleading financial statements if used over and over to correct the previous financial statements. Many of the accounting literature interesting, especially after the occurrence of many of the financial crisis, which has created a kind of weak confidence in financial disclosures on the part of investors, so some studies have focused on the specific factors of this phenomenon or not, which results are varied about managerial overconfidence which is considered one of those factors, which obliged the researcher not only to test managerial overconfidence as one of those determinants, but also to research some of the coordinating factors that would influence that relationship or not. The current research suggested (corporate governance, and the coverage of analysts as two oversight tools in this regard, in addition to the managerial ability as one of the variables indicating the efficiency of executives) as moderating variables that can change the impact of managerial overconfidence on restatements of financial statements. By using the "Binary Logistic Regressions" method and with the division of corporate governance into several sub-axes, as indicated by the Egyptian guide, embodied by this indicator (samman, 2018), and by using the model (Demerjian et al., 2012) for the quantitative expression of the variable of managerial ability, and by adopting 60 companies representing the Egyptian corporate community, during the period 2009-2017; The research found the sincerity of the interaction of corporate governance and managerial overconfidence in limiting the restatements of the financial statements, and the lack of significance of financial analysts' coverage and the managerial ability as two moderating variables for this relationship, which means the necessity of referring to the basic effect of the interacting variables, which shows the lack of significance of coverage, and the significance of the managerial ability to influence the restatements of the financial statements, to confirm this ineffectiveness of coverage as a control variable in the Egyptian environment; Governance is statistically the most prominent as a moderator of the desired relationship.}, keywords = {Managerial Overconfidence,Corporate Governance,Analysts Coverage,Binary Logistic Regressions,Moderating Variables}, title_ar = {المتغيرات المنظمة لعلاقة الثقة الإدارية الزائدة بتعديلات القوائم المالية (منهج إمبريقي على الشرکات المساهمة المصرية)}, abstract_ar = {في ضوء أن التقارير المالية  تمثل المصدر الرئيسي لمعلومات المستثمرين عند اتخاذ قراراتهم، فإن جودة تلک المعلومات في الأسواق المالية اصبحت من لوازم الأمور، وهو ما لاقت معه ظاهرة تعديلات القوائم المالية بما قد تدل عليه من بيانات مالية مضللة إذا ما اُستخدمت بشکل متواتر لتصحيح القوائم السابقة اهتمام العديد من الأدبيات المحاسبية، لاسيما بعد حدوث العديد من الأزمات المالية، والتي أوجدت نوعًا من ضعف الثقة في الإفصاحات المالية من جانب المستثمرين، لذا فقد اهتمت بعض الدراسات بالعوامل المُحَدِدَة لتلک الظاهرة من عدمه، والتي تباينت نتائجها حول اعتبار الثقة الإدارية الزائدة أحد تلک العوامل، وهو ما أوجب على الباحث عدم الاکتفاء باختبار الثقة الزائدة کأحد تلک المحددات فحسب، بل البحث في بعض العوامل المنظمة والتي من شأنها التأثير في تلک العلاقة من عدمه؛ واقترح البحث الحالي (حوکمة الشرکات، وتغطية المحللين کأداتين رقابيتين في هذا الشأن، بالإضافة للمَقْدِرَة الإدارية کأحد المتغيرات الدالة على کفاءة المديرين التنفيذيين) کمتغيرات مُنَظِمة يمکن أن تغير من تأثير الثقة الزائدة على تعديلات القوائم المالية؛ وباستخدام اسلوب الانحدار اللوجستي ثنائي القيمة " Binary Logistic Regressions" ومع تقسيم حوکمة الشرکات إلى العديد من المحاور الفرعية حسبما أشار الدليل المصري متجسدًا ذلک بمؤشر (سمعان، 2018)، وباستخدام نموذج (Demerjian et al., 2012) للتعبير الکمي لمتغير المَقْدِرَة الإدارية، وبالاعتماد على 60 شرکة مُمَثِلة لمجتمع الشرکات المصرية، خلال الفترة 2009-2017؛ توصل البحث لصدق تفاعل حوکمة الشرکات والثقة الإدارية الزائدة في الحد من تعديلات القوائم المالية، وعدم معنوية تغطية المحللين الماليين والمَقْدِرَة الإدارية کمتغيرين مُنَظِمين للعلاقة محل الاهتمام، ليعني ذلک ضرورة الرجوع للأثر الأساسي للمتغيرات المتفاعلة، والتي تبين من خلالها عدم معنوية التغطية، ومعنوية المقدرة الإدارية في التأثير على تعديلات القوائم المالية، ليؤکد ذلک على عدم فعالية التغطية کمتغير رقابي في البيئة المصرية؛ وتکون الحوکمة هي الأبرز إحصائياً کمتغير مُنَظِم للعلاقة المنشودة.  }, keywords_ar = {الثقة الإدارية الزائدة,حوکمة الشرکات,تغطية المحللين,المقدرة الإدارية,متغيرات مُنَظِمة,الانحدار اللوجستي}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124058.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124058_cec0bf22bb23a69115ca4f9a8e644130.pdf} } @article { author = {Said, said Abd El fatah}, title = {A Proposed Accounting Model for Measuring the Impact of Asset Quality on Profitability: An Applied Study}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-39}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124065}, abstract = {Objective: This research aims to study, analyze, test and suggest an accounting model to measure the impact of asset quality on the profitability of commercial banks working in Egypt. Design/Methodology: The researcher uses quarterly data for 25 commercial banks working in Egypt during nine years from 2011to 2019, and these data are analyzed and statistical tests are performed using the Multiple Linear Regression. Results: The researcher found a significant impact of asset quality on profitability indicators (Return on Average Assets, Return on Average Equity and Net Interest Margin) of commercial banks working in Egypt. Recommendations: The researcher recommends that it is necessary for the International Accounting Standards Board (IASB) to provide an accounting guidance for asset quality measurement; and the need for commercial banks working in Egypt to apply (IFRS 9) with regard to estimating loan provisions and calculating them on the basis of expected credit losses.}, keywords = {Asset Quality,profitability,non-performing loans,Loan Provisions}, title_ar = {نموذج محاسبي مقترح لقياس أثر جودة الأصول على الربحية: دراسة تطبيقية}, abstract_ar = {الهدف: يهدف هذا البحث إلى دراسة وتحليل واختبار واقتراح نموذج محاسبي لقياس أثر جودة الأصول على ربحية البنوک التجارية العاملة فى مصر. التصميم / المنهجية: يستخدم الباحث بيانات ربع سنوية لعدد 25 بنکًا تجاريًا يعمل فى مصر خلال تسع سنوات من 2011: 2019. وسيتم تحليل هذه البيانات وإجراء الاختبارات الإحصائية باستخدام نموذج الانحدار الخطى المتعدد Multiple Linear Regression. النتائج: توصل الباحث إلى وجود أثر ذو دلالة معنوية لجودة الأصول على مؤشرات ربحية (معدل العائد على متوسط الأصول؛ معدل العائد على متوسط حقوق الملکية؛ صافى هامش العائد) البنوک التجارية العاملة فى مصر. التوصيات: يوصى الباحث بضرورة قيام مجلس معايير المحاسبة الدولية(IASB)  بتوفير إرشادات محاسبية بشأن القياس المحاسبي لجودة الأصول؛ ضرورة قيام البنوک التجارية العاملة فى مصر بتطبيق IFRS 9 فيما يتعلق بتقدير مخصصات القروض، واحتسابها على أساس الخسائر الائتمانية المتوقعة.}, keywords_ar = {جودة الأصول,الربحية,القروض غير المنتظمة,مخصصات القروض}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124065.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124065_014080bf020e808acce339fdfda50322.pdf} } @article { author = {Kamosh, Sherif Ali Khamis Ibrahim}, title = {The effect of the quality of accounting standards and the level of compliance with their application on the efficiency of corporate investment - the role of the operating characteristics of companies as modified variables - an applied study on companies listed in the Saudi stock market}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-86}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124073}, abstract = {The study aimed to examine the impact of both accounting standards quality and the compliance level of applying the standards, as an approach to reduce the accounting expectations gap regarding the financial report, on the efficiency of management's investment. Then, the study examined the role of information quality as a mediating variable conveys an indirect effect of both the accounting standards quality and the compliance of proper application of standards on the efficiency of investment. In addition, the study examined the effect of some of the companies' operating characteristics (age, size, the level of investment in the previous period, and the operating cash flows) as moderating variables on the previous direct and indirect relationships. The path analysis through Structure equation modeling (SEM) was employed in the study to test, simultaneously, the direct and indirect relationships in the study model. The standard quality was measured by adopting international financial reporting standards (IFRS), and the compliance to applying standards was measured by the quality of the audit. Using a sample of non-financial companies listed in the Saudi Stock market, the results showed that the adoption of IFRS (as a measure of the standards quality gap reduction) resulted in reducing the inefficiency of investment at the level of the whole sample, but that effect appeared only on the cases of under-investment rather than over-investment. However, the information quality did not play a mediating role to convey the impact IFRS adoption on investment efficiency. The results also showed that the audit quality (as a measure of compliance gap reduction) had a significant impact on the efficiency of investment at the level of the whole sample, and also on the cases of both over-investment and under-investment separately. However, the result was counter-productive, that is, in the favor of non-big auditors. This result could be interpreted from two perspectives of the impact of audit quality on investment efficiency (Boubaker et al. 2018); the first is the impact of audit quality through its positive effect on the information quality (information quality effect), and the second is the effect of transferring expertise, advice and guidance. Loius (2005) has argued that non-big auditors provide advice and transfer their industry expertise to the client, formally or informally, as compared to big auditors. By merging these evidences together, it can be said that, according to the results of my study, the interpretation of the impact of the experience transfer was more significant and influential in the relationship between the audit quality and investment efficiency. To confirm this, the researcher used an alternative measure of the audit quality, which is industry specialization. The result indicated that there was a positive significant impact of the level of auditor specialization on the investment efficiency, which confirms the previous results. The results indicated that the impact of the audit quality on the investment efficiency was direct, and there was no significant indirect effect through the mediating variable (information quality). Despite the positive significant impact of the audit quality on the information quality, this effect has not been reflected on the investment efficiency indirectly through the mediating variable. This supports the effect of experience transfer explanation over the effect on information quality explanation. The results also shows that the interactive effect between adopting IFRS and the audit quality was significant and positive on the efficiency of investments only when audit quality was measured by industrial specialization. The results also indicated that some, but not all, of the tested operating characteristics had a significant effect on some direct relationships, and none of them had an effect on the indirect relationships through the mediating variable.}, keywords = {Investment efficiency,Accounting Standards quality,Accounting standards compliance,IFRS Adoption,Audit quality,firms' operating characteristics}, title_ar = {أثر جودة المعايير المحاسبية ومستوى الالتزام بتطبيقها على کفاءة استثمار الشرکات – ودور الخصائص التشغيلية للشرکات کمتغيرات معدلة - دراسة تطبيقية على الشرکات المقيدة بسوق الأسهم السعودية}, abstract_ar = {استهدفت الدراسة اختبار أثر کل من جودة المعايير المحاسبية (مقاسة بتبني المعايير الدولية) ومستوى الالتزام بتطبيق المعايير (مقاسة بجودة المراجعة)، کمدخل للحد من فجوة التوقعات المحاسبية بشأن التقرير المالي، على کفاءة استثمار الإدارة. ثم اختبار دور جودة المعلومات کمتغير وسيط Mediating variable ينقل أثراً غير مباشر لکل من جودة المعايير المحاسبية ومدى الالتزام العملي بالتطبيق السليم للمعايير على کفاءة الاستثمار. إضافة إلى اختبار أثر بعض الخصائص التشغيلية للشرکات (عمر الشرکة، حجم الشرکة، مستوى الاستثمار في الفترة السابقة، والتدفقات النقدية التشغيلية) کمتغيرات مُعَدِلة Moderating Variables على العلاقات المباشرة وغير المباشرة السابقة، وذلک باستخدام تحليل المسار من خلال نمذجة المعادلات الهيکلية Structure equation modeling (SEM)، بالتطبيق على عينة من الشرکات غير المالية المقيدة في البورصة السعودية. وتوصلت النتائج إلى أن تبني المعايير الدولية (کمقياس للحد من فجوة جودة المعايير) أدى إلى الحد من عدم کفاءة الاستثمار على مستوى العينة ککل، غير أن ذلک التأثير ظهر فقط على مستوى حالات الانخفاض في الاستثمار وليس حالات المبالغة في الاستثمار. کما لم تلعب جودة المعلومات دور المتغير الوسيط Mediating variable لنقل أثر تبني المعايير الدولية على کفاءة الاستثمار حيث لم يکن لتبني المعايير الدولية أثراً على جودة المعلومات. کما توصلت النتائج إلى أن جودة المراجعة (کمقياس للحد من فجوة الالتزام بالتطبيق السليم للمعايير) لها تأثير معنوي على کفاءة الاستثمار على مستوى العينة ککل، وأيضاً على مستوى الاستثمار المبالغ فيه والاستثمار المخفض کل على حده. غير أن النتيجة جاءت عکسية، أي في صالح المکاتب الصغرى وليس الکبرى، وتم تفسير تلک النتيجة من خلال منظورين لتأثير جودة المراجعة على کفاءة الاستثمار؛ الأول هو تأثير جودة المراجعة على کفاءة الاستثمار من خلال تأثيرها الإيجابي على جودة المعلومات (أثر على جودة المعلومات)، والثاني هو أثر نقل الخبرات والنصح والإرشاد (Boubaker et al. 2018) . وقد رأى Loius (2005) أن المکاتب الصغرى تقدم النصح والإرشاد وتنقل خبراتها في مجال الصناعة للعميل سواء بصورة رسمية أو غير رسمية مقارنة بالمکاتب الکبرى. وبدمج تلک الأدلة معاً يمکن القول أن تفسير أثر نقل الخبرة والنصح والإرشاد هو الذي کان أکثر معنوية وتأثيراً في العلاقة بين جودة المراجعة وکفاءة الاستثمار، خاصة وأن أثر جودة المعلومات على کفاءة الاستثمار جاء غير معنوياً. وللتأکيد على ذلک قام الباحث باستخدام مقياس بديل لجودة المرجعة وهو التخصص في مجال الصناعة، وقد أشارت النتيجة إلى وجود أثر إيجابي معنوي لمستوى التخصص في الصناعة على کفاءة الاستثمار مما يؤکد على النتائج السابقة. وأشارت النتائج إلى أن تأثير جودة المراجعة على کفاءة الاستثمار کان مباشرة ولم يکن هناک أثر غير مباشر معنوي من خلال المتغير الوسيط جودة المعلومات، فعلى الرغم من وجود تأثير معنوي إيجابي لجودة المراجعة على جودة المعلومات إلا أن ذلک الأثر لم ينعکس على کفاءة الاستثمار بصورة غير مباشرة من خلال المتغير الوسيط، ويدعم ذلک من تفسر أثر نقل الخبرات على حساب تفسير الأثر على جودة المعلومات. کما توصلت النتائج إلى أن الأثر التفاعلي بين تبني المعايير الدولية وجودة المراجعة (المقاسة فقط بالتخصص الصناعي) کان معنوياً وموجباً على تحسين کفاءة الاستثمارات. کما أشارت النتائج إلى أن بعض، وليس کل، الخصائص التشغيلية محل الاختبار کان لها تأثراً معنوياً على بعض العلاقات المباشرة، ولم يکن لأي منها أثر على العلاقات غير المباشرة من خلال المتغير الوسيط جودة المعلومات، ومن ثم فقد تم قبول الفرض الرابع جزئياً. حيث لم يکن لعمر الشرکة أي تأثير مُعَدِل لکافة العلاقات بخلاف فقط الأثر على العلاقة بين جودة المعلومات وکفاءة الاستثمار الذي کان معنوياً. کذلک حجم الشرکة لم يؤثر معنوياً إلا فقط على العلاقة بين کل من تبني المعايير الدولية وجودة المراجعة وبين جودة المعلومات. أما التدفقات النقدية التشغيلية فقد کان لها أثر معنوي على کافة العلاقات المباشرة بخلاف فقط الأثر على العلاقة بين جودة المراجعة وکفاءة الاستثمار فکان غير معنوياً. أما مستوى استثمار الشرکة في الفترة السابقة فکان غير مؤثر على کافة العلاقات فيما عدا أنه أثر معنوياُ على علاقة جودة المراجعة بکفاءة الاستثمار من جانب، وعلاقة جودة المعلومات بکفاءة الاستثمار من جانب آخر. وقد استخدم الباحث عدد من الاختبارات الإضافية والمقاييس البديلة لکفاءة الاستثمار، وأعاد الاختبارات من خلال عينة مخفضة باستبعاد الصناعات ذات عدد الشرکات الأقل من عشر شرکات. وجاءت نتائج الاختبارات الإضافية مدعمة إلى حد کبير من النتائج السابقة، فيما عدا تأثير المتغيرات المعدلة حيث جاءت نتائج الاختبارات الإضافية متعارضة خاصة فيما يتعلق بتأثير التدفقات النقدية التشغيلية ومستويات الاستثمار في الفترات السابقة.    }, keywords_ar = {کفاءة الاستثمار,جودة المعايير المحاسبية,الالتزام بالمعايير المحاسبية- تبنى معايير التقرير المالى الدولى - جودة المراجعة,الخصائص التشغيلية للشرکة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124073.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124073_64de8a2791f3fcf761abf3e7248516b2.pdf} } @article { author = {El Karmoty, Shimaa Mohamed ElSaed}, title = {Strengthening audit committees to increase the effectiveness of corporate governance}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-30}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124078}, abstract = {This research aims at  to identify the basic requirements for strength-ening audit committees that lead to the activation of corporate governance by explaining the extent of consistency around the standards and mechanisms of audit committees, and their organizational processes in activating corporate governance .The research used the field survey method to measure the co-mpatibility between the groups concerned with the study on the requirements for strengthening audit committees in activating corporate governance.  The study found that there is a strong moral correlation with significant significance between the requirements of strengthening audit committees to achieve the appropriate role to increase the effectiveness of corporate go0-vernance.}, keywords = {Audit committees,Corporate Governance}, title_ar = {تعزيز لجان المراجعة بغرض زيادة فاعلية حوکمة الشرکات}, abstract_ar = {يهدف هذا البحث إلى التعرف على  المتطلبات الأساسية لتعزيز لجان المراجعة التي تؤدي الى تفعيل حوکمة الشرکات؛ من خلال بيان مدى التوافق حول معايير وآليات لجان المراجعة، وعملياتها التنظيمية في تفعيل حوکمة الشرکات. وقد إرتکز البحث على منهج المسح الميداني؛ لقياس مدى التوافق بين الفئات المعنية بالدراسة حول متطلبات تعزيز لجان المراجعة في تفعيل حوکمة الشرکات. توصلت الدراسة الى وجود ارتباط معنوي قوي ذو دلالة معنوية بين متطلبات تعزيز لجان المراجعة لتحقيق الدور الملائم لزيادة فاعلية حوکمة الشرکات.}, keywords_ar = {لجان المراجعة,حوکمة الشرکات}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124078.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124078_ec931f99ca6541ad9c21c5235b9f17cc.pdf} } @article { author = {Ismail, Mawaheb Abdel-Aziz}, title = {Effect of Intellectual Capital on Firm Value and Financial Performance}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-36}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124087}, abstract = {The paper examines the relation between firms' intellectual capital and firm's value and financial performance for a sample of firms listed on the Egyptian Stock Exchange during the period from 2000 through 2014. I predict that the level of investment in intellectual capital has a positive impact on firm's value, and firm's liquidity and activity levels as measures of financial performance. Results reveal that the level of intellectual capital has a positive impact on firm's value measured by Tobin's Q. Firm's liquidity is not significantly affected by level of intellectual capital. Moreover, the level of intellectual capital has a significant impact on firm's activity, on the aggregate level. However, the intensity of intellectual capital investment has no significant impact on firm's activity level.  }, keywords = {Intellectual Capital,Tobin's Q,Current Ratio,Total assets turn over,intensity of intangible assets}, title_ar = {تأثير رأسمال المعرفي على قيمة المنشأة وأدائها المالي: دراسة تطبيقية على الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية (باللغة الانجليزية)}, abstract_ar = {يتناول البحث دراسة العلاقة بين رأسمال المعرفي وقيمة المنشأة وأدائها المالي، وذلک لعينة من الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية خلال الفترة من 2000 إلي 2014 . افترضت الدراسة وجود تأثير إيجابي لرأسمال المعرفي على قيمة المنشأة، ومستوى السيولة و النشاط کمقاييس للأداء المالي. أوضحت النتائج أن رأسمال المعرفي له تأثير إيجابي معنوي على قيمة المنشأة، وکذلک مستوى النشاط. أما مستوى السيولة، فلم يتأثر برأسمال المعرفي.  }, keywords_ar = {رأسمال المعرفي,قيمة المنشأة,مستوى السيولة,مستوى النشاط}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124087.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124087_fe3d6d1def38eb3d9d456c0fc00babb7.pdf} } @article { author = {Elgondi, Tamer Yousef Abdelaziz Ali}, title = {Measuring the Impact of Increasing Financial Reports Size and Decreasing Readability on Audit Fees: An Applied Study on Corporations Listed in the Egyptian Index EGX100}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-52}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124097}, abstract = {The main objective of this study is to measure the effect of increasing financial reports Size and decreasing readability on audit Fees in egyptian business establishments. In order to achieve this goal, the researcher examined a sample of corporations listed on the egyptian Stock exchange that reached 65 corporations listed on the Index EGX100 during the period from 2015 to 2019 (325 views). The researcher analyzed the data using the linear regression model, and the results showed that there is an effect significant increase in financial reports Size and decreasing readability of the audit fees.}, keywords = {Increase the size of financial reports,financial report readability,audit fees}, title_ar = {قياس أثر زيادة حجم التقارير المالية وإنخفاض قابليتها للقراءة على أتعاب المراجعة: دراسة تطبيقية على الشرکات المدرجة بالمؤشر المصري EGX100}, abstract_ar = { يتمثل الهدف الرئيسى لهذه الدراسة في قياس أثر زيادة حجم التقارير المالية وإنخفاض قابليتها للقراءة على أتعاب المراجعة في منشآت الأعمال المصرية. وفي سبيل تحقيق هذا الهدف قام الباحث بفحص عينة من الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية بلغت 65 شرکة مدرجة بالمؤشر المصري EGX100 خلال الفترة من عام 2015 إلى عام 2019 (325 مشاهدة)، وقد قام الباحث بتحليل البيانات بإستخدام نموذج الإنحدار الخطي، وقد أوضحت النتائج إلى وجود تأثير معنوي لزيادة حجم التقارير المالية وإنخفاض قابليتها للقراءة على أتعاب المراجعة.}, keywords_ar = {زيادة حجم التقارير المالية,قابلية التقارير المالية للقراءة,أتعاب المراجعة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124097.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124097_f7f88d651e18620c7904a140d7a66e35.pdf} } @article { author = {Serag, Asmaa Abd El- Monem and Al- Aqiliy, Laila Mahrous}, title = {A Proposed Framework for Big Data Analytics in External Auditing and Its Impact on Audit Quality with A Field Study in Egypt}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-60}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124109}, abstract = {This research aims to explore the determinates of Big Data Analytics application (BDA) in external auditing, conceptualize the different contingent factors based on Technology-Organization-Environment Framework (TOE) and the perceptions of the audit firm, business clients, and some practitioner in Egypt regarding BDA and external audit practices and analyze the effects of these determinants on audit quality. To achieve this goal, contingency theory, analytical approach, and questionnaire with three different types of respondents are used.  The authors explore contingents' factors that trigger the application of BDA in different stages of auditing and analyzes  its implications on audit quality.The study presents a few key results regarding the use of BDA in external auditing. The authors recognize three groups of contingent determinates (TOE) and the conditions that govern the use of BDA will lead to improving audit quality elements (Input-Process-Output) Besides, the authors' emphasis on the relationship of the audit firm, business clients, experts in information technology, and regulators in motivating the use of BDA and improve audit quality. The study specifies an attitude of external auditors that are likely to concentrate on using BDA techniques in audit engagement not only to achieve regulatory requirements but also to add value to business clients and the auditing quality three sides of the Iron triangle (efficiency/effectiveness/cost reduction and quality). Moreover, some challenges restrict using BDA techniques in audit plans in Egypt such as audit firms' size, information systems infrastructure, and long-term audit engagements. The proposed framework can address the current issues related to the drives of BDA application and the empirical investigation of situational conditions that make BDA more relevant in external auditing in Egypt. Furthermore, the research discusses the phenomenon of BDA as one of the most recent topics in auditing. Moreover, it concludes  the contingent determinates that make BDA more beneficial based on contingency theory.}, keywords = {Big Data Analytics (BDA),Technology– Organization–Environment Framework (TOE),External Auditing,Audit quality}, title_ar = {إطار مقترح لتحليلات Big Data في التدقيق الخارجي وأثره على جودة المراجعة مع دراسة ميدانية في مصر(باللغة الانجليزية)}, abstract_ar = {يهدف هذا البحث إلى بناء إطار مقترح لقياس أثر تطبيق تحليلات البيانات الضخمة (BDA) على جودة عملية المراجعة ولتحقيق هدف البحث تم اشتقاق محددات تطبيق تحليلات البيانات الضخمة في المراجعة اعتمادا على مدخل تحليل العوامل التکنولوجية - التنظيمية - البيئية (TOE) بالإضافة الى تحليل انعکاسات تلک المحددات على جودة المراجعة مع استخدام النظرية الشرطية والمنهج التحليلي. وقد تناول الإطار النظري مجموعة من النقاط أولا: مراجعة الادبيات المحاسبية السابقة واشتقاق خمسة فروض أساسية للبحث. وثانيا: استخدام أدوات (BDA) في المراحل المختلفة لعملية المراجعة. ثالثا: انعکاس (BDA) على جودة المراجعة. تم اختبار فروض البحث من خلال الدراسة الميدانية المعتمدة على استمارات الاستقصاء الموزعة على العديد من الفئات والتي تشمل أعضاء هيئة التدريس ،المراجعين بمکاتب المراجعة الخارجية ،المحاسبين الماليين والمحللين الماليين ، وتوصلت الدراسة الى قبول فروض البحث المرتبطة بأثر العوامل التکنولوجية والتنظيمية والبيئية على تطبيق شرکات المراجعة واستخدام أدوات تحليلات البيانات الضخمة في المراحل المختلفة لعملية المراجعة مما يزيد من جودة عملية المراجعة والتي تم قياسها من خلال (المدخلات – التشغيل – المخرجات) ، ولقد انتهت الدراسة بتقديم العديد من التوصيات والمقترحات للبحوث المستقبلية. }, keywords_ar = {تحليلات البيانات الضخمة (BDA)- العوامل التکنولوجية - التنظيمية - البيئية (TOE) - المراجعة الخارجية,جودة المرجعة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124109.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124109_e7707482bc4ac1c29543addc71d34c46.pdf} } @article { author = {EL Deeb, Mohamed Samy and Ramadan, Maha Shafik}, title = {The Impact of Financial Distress, Firm Size, and Audit Quality on Earnings’ Management Evidence from Companies listed in the Egyptian Stock Exchange}, journal = {Alexandria Journal of Accounting Research}, volume = {4}, number = {3}, pages = {1-48}, year = {2020}, publisher = {Alexandria University, Faculty of Commerce, Accounting & Auditing Department}, issn = {2682-3144}, eissn = {2735-4954}, doi = {10.21608/aljalexu.2020.124115}, abstract = {The way through which financial distress impact companies is the core of the economy especially after the COVID 19 wave all over the world. The main aim of the paper is to test the impact of Financial distress, firm size, and audit quality on earnings management. The study is applied on a sample of  42 companies listed in the Egyptian stock exchange market from the period 2015-2017. The paper main contribution is to add to the accounting literature of the financial distress and earnings management in the Egyptian environment as one of the leading developing countries in MENA region. The main research objective is to examine the relation between the financial distress, firm size, and audit quality from one side and earnings management from other side. This can help in understanding the behavior of earnings management in practice regarding these stressful variables. The researchers used regression analysis to find out the specific causal relationship among the research variables. The research results show that financial distress and audit quality are significantly impacting earnings management practices meanwhile the study failed to find a significant effect for firm size on earnings management within the Egyptian companies listed in the stock exchange market. The regression model include both variables and excluding firm value  showed a 48.6% explanation power  for explaining the change in the dependent variable. The limitation of the research is related to the other variables not considered in the study and the time period that included only 2015-2017. The main recommendation of the researchers that this study to be extended to include larger sample and a recent period to include the financial distress resulted by COVID 19 pandemic.}, keywords = {earnings management,financial distress,Audit quality,Firm Size}, title_ar = {أثر التعثر المالي وحجم الشرکة وجودة المراجعة علي إدارة الأرباح -دراسة تطبيقية علي الشرکات المقيدة بالبورصة المصرية(باللغة الانجليزية)}, abstract_ar = {تعتبر الطريقة التي يؤثر من خلالها التعثر المالي علي الشرکات جوهر الاقتصاد خاصة بعد اجتياح وباء کوفيد 19 جميع أنحاء العالم. لدلک يتناول البحث بالدراسة اختبار أثرکل من  التعثر المالي ،حجم الشرکة ، وجودة المراجعة علي إدارة الأرباح بالتطبيق علي42 شرکة من الشرکات المقيدة في سوق الأوراق المالية المصري من الفترة 2015 الي  2017 مستخدما في دلک تحليل الانحدار الخطي.  ويضيف البحث الي الأدب المحاسبي والدراسات السابقة التي تناولت العلاقة بين النعثر المالي وممارسات ادارة الأرباح من خلال اختبار هده العلاقة في البيئة المصرية التي تعتبر من الأسواق الرائدة في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا مع إضافة متغيرين رئيسيين للعلاقة وهما حجم الشرکة وجودة المراجعة. وقد تم قياس درجة التعثر المالي باستخدام مؤشر ألتمان والذي تم إعداده باستخدام نموذج الإنحدار الخطي المتعدد وقياس حجم الشرکة من خلال اللوغاريتم الطبيعي لإجمالي أصول الشرکة بينما تم اسخدام حجم مکتب المراجعة من خلال کونه من ضمن شرکات المراجعة الکبيرة من عدمه کمؤشر لجودة عملية المراجعة  في هذه الشرکات. وقد أوضحت نتائج الدراسة وجود تأثير جوهري لکلا من التعثر المالي وجودة المراجعة علي  حجم إدارة الأرباح في العينة محل الدراسة ، بينما لم تجد الدراسة أثرا جوهريا لحجم الشرکة علي إدارة الأرباح، مما دفع الباحثان إلي استبعاد المتغير الأخير من نمودج الإنحدار والدي سجل زيادة في القوة التفسيرية للمتغيرين الآخرين والمتغيرات الرقابية من حيث تأثيرهم علي المتغير التابع المتعلق بممارسات الأرباح. وتتمثل حدود البحث في المتغيرات التي لم يتضمنها النمودج باللإضافة الي الفترة الزمنية التي تم إجراء الدراسة خلالها. وبناء عليه يقترح الباحثان مد فترة الدراسة للفترات الحالية بحيث تتضمن الأثر لوباء کوفيد 19علي التعثر المالي في الشرکات.}, keywords_ar = {ادارة الأرباح,التعثر المالي,جودة المراجعة,حجم الشرکة}, url = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124115.html}, eprint = {https://aljalexu.journals.ekb.eg/article_124115_7b8fa93073ce7cf948a5dd5386a0ddb9.pdf} }